Кредитный портфель исследуемого банка: анализ размера, динамика, структуры по различным критериям классификации. Показатели эффективности кредитной политики коммерческого банка Характеристика зон кредитного риска

Качество – это совокупность свойств объекта, которая определяет его способность соответствовать установленным требованиям. Критерии качества кредитного портфеля: финансовое положение кредитополучателя (основная оценка); характеристика обслуживания долга; обеспеченность кредита; ликвидность и доходность кредита. При оценке качества кредитного портфеля все вышеназванные характеристики оцениваются только с позиции кредитного риска.

Задачи анализа:

1 оценка соблюдения нормативов, причины изменения значений нормативов, в том числе при соблюдении нормативных значений;

2 оценка диверсифицированности кредитного портфеля банка с учетом общегосударственных приоритетов развития экономики;

3 оценка уровней кредитного риска и концентрации риска. (Национальный банк Республики Беларусь выделяет следующие основные направления анализа данного риска: отраслевой, страновой риск, концентрация риска в отдельный банковский продукт, применяемые подходы по оценке риска концентрации по группе взаимосвязанных должников, сравнительный анализ.)

Изучение начинается с выявления видов взаимосвязей, групп взаимосвязанных должников. Виды экономических взаимосвязей – одна деятельность, проект, объект; поставщик- покупатель; должник-гарант.

Концентрация рисков также возникает при наличии кредитов с одинаковым сроком погашения. Концентрация риска возможна не только при предоставлении кредитов, но и во всех других видах банковской деятельности, которые по своему характеру связаны с риском контрагента.

4 оценка доходности кредитного портфеля; в том числе, изучение динамики полной процентной ставки за пользование кредитом; анализ стабильности потока процентных доходов;

5 обоснование уровня оптимизации структуры активов и пассивов по срокам исполнения обязательств;

6 сравнительный анализ достигнутых количественных и качественных параметров развития кредитного портфеля банка:

· с параметрами, определенными основными направлениями денежно-кредитной политики Республики Беларусь, Программой развития банка;

· с соответствующими показателями банков- конкурентов, эталонным банком (банком-аналогом).

7 изучение структуры и состава обеспеченной, недостаточно обеспеченной и необеспеченной задолженности;

8 анализ состава и движения специальных резервов банка на покрытие возможных убытков по кредитам банка, подверженным кредитному риску;

9 оценка степени взаимозависимости (взаимообусловленности) и взаимосвязи кредитного риска с валютным, процентным, операционным и другими рисками кредитного портфеля.

Решение этих задач состоит из ряда этапов анализа. Например, в банках Республики Беларусь, которые применяют МСФО 39 «Финансовые инструменты: признание и оценка», анализ кредитного риска по кредитному портфелю юридических лиц включает в себя этапы:

1) оценка индивидуально значимых кредитных операций. Такими операциями признается общая сумма кредитных операций одного должника, если на отчетную дату она составляет более ХХ процентов от капитала банка. Основными критериями, учитываемыми при оценке риска, обычно избираются кредитный рейтинг клиента, который рассчитывается по ряду направлений (динамика финансового состояния и др.); достаточность и ликвидность обеспечения (в том числе оценка динамики его рыночной стоимости); динамика совокупного денежного потока, который рассчитывается как денежный поток к погашению с учетом вероятности погашения кредита и стоимости залогового обеспечения, и расчет обесценения денежного потока по кредитной операции;

2) дезагрегация кредитного портфеля на группы операций, которые подвержены схожим рискам (в разрезе основных отраслей народного хозяйства; юридических лиц и частных предпринимателей и т.п.);

3) оценка риска по каждой группе , в том числе анализ движения безнадежных кредитов, их доли в группе;

4) расчет коэффициентов риска кредитного портфеля (к примеру это может быть показатель – отношение субстандартной, сомнительной и безнадежной задолженности, взвешенных по группам риска, за вычетом сумм резерва, созданным по этим группам, к нормативному капиталу банка).

При анализе кредитной задолженности физических лиц используется широкий круг методов и показателей. Например, рейтинговые (скоринговые) оценки кредитополучателей; количество и качество обеспечения; анализ возраста просроченной задолженности, метод миграции просроченной задолженности и др. Рассмотрим метод миграции просроченной задолженности. Он рекомендован банковским надзорным органом США для банков, не имеющих в кредитном портфеле существенной доли физических лиц, для прогнозирования потерь по потребительским кредитам. Для анализа используется ретроспективная информация по банковским кредитным операциям за 3-5 лет в условиях стабильности либо относительной стабильности на данном сегменте финансового рынка. Портфель кредитной задолженности физических лиц разделяется на группы с однородными характеристиками в зависимости от типа кредитного продукта (овердрафт по карт-счету, на финансирование недвижимости и т.п.), вида кредитуемого имущества, количества и качества обеспечения; срока погашения, срока просроченной задолженности, географического местоположения и других признаков. Далее в каждой группе кредитной задолженности изучается структура просроченной задолженности и рассчитываются коэффициенты миграции (вероятность дефолта) и коэффициенты потерь. Коэффициент потерь характеризует потенциальные потери по группе однородных кредитов.

Вероятность дефолта отражает изменения только в платежеспособности кредитополучателей без учета экономического состояния страны либо региона.

Изучение кредитных вложений позволяет оценить обоснованность принятой банком кредитной политики и степень ее реализации исходя из фактического состояния кредитного портфеля, выявить наиболее сомнительные и рисковые операции, направления для кредитного менеджмента.

На основе качественной характеристики кредитного портфеля можно дать оценку соблюдения принципов кредитования и степени риска кредитных операций, перспективах ликвидности данного банка. Состав кредитного портфеля - основной ориентир разрабатываемой банком кредитной политики. И поэтому у каждого банка состояние собственного кредитного портфеля должно находится под постоянным наблюдением. Для его анализа используют как общепринятые классификации кредитов в соответствии с их качеством, так и разработанные на их базе показатели и коэффициенты. Общепринятая классификация кредитов в зависимости от их качества предполагает оценку различных факторов риска и способы защиты от него.

Способность должника вернуть долг определяется путем анализа его кредитоспособности, рентабельности, стабильности доходов, наличия государственных субсидий и других факторов. В целом по результатам анализа задолженность делится на две группы: без признаков ухудшения финансового состояния должника и с признаками ухудшения финансового состояния должника. К наиболее очевидным признакам ухудшения финансового состояния можно отнести: наличие у должника убытков за отчетный период, просроченная задолженность по другим кредитам, несвоевременная уплата процентов по кредитам, рост дебиторской задолженности.

Кредиты, в зависимости от наличия и качества обеспечения возвратности, подразделяют на три группы: обеспеченные, недостаточно обеспеченные, необеспеченные.

Для анализа кредитной задолженности и классификации кредитов банки обычно ведут в кредитном досье по каждому кредитополучателю специальную таблицу, где приведены сведения о составе всей его задолженности и ее качества с позиций обеспечения возвратности по отдельным формам, соблюдения сроков кредитования и отнесения задолженности к вышеперечисленным группам риска. На основании данных кредитных досье и других первичных материалов составляется таблица классификации активов банка, которая сводит воедино задолженность по всем клиентам и определяет размер каждой группы риска. Классификация активов по группам риска позволяет рассчитать размер необходимого резерва на покрытие возможных убытков по активам банка, подверженным кредитному риску.

Совокупность всех вышеперечисленных групп по кредитам на определенную дату есть валовой кредитный портфельбанка . Для качественной оценки кредитного портфеля с учетом кредитного риска используется термин "чистый кредитный портфель банка ", который рассчитывается как разница между валовым кредитным портфелем и суммой созданного резерва на покрытие возможных убытков.

Наиболее распространенный показатель по оценке кредитного портфеля - так называемый "качество кредита" или коэффициент проблемных кредитов . Он рассчитывается как отношение суммы проблемных кредитов к размеру всей кредитной задолженности. При значении рассматриваемого коэффициента выше 5 % можно утверждать о наличии у банка сложностей со своевременным погашением задолженности, при этом необходимо рассматривать тенденцию данного показателя в течение года.

Коэффициент степени защиты от риска представляет собой отношение суммы созданного резерва на покрытие возможных убытков к кредитам. Данный показатель рассматривается в динамике: уменьшение знаменателя свидетельствует о положительной тенденции.

Коэффициент степени достаточности резерва на случай непогашения кредитов рассчитывается как отношение созданного резерва к сумме валового кредитного портфеля. В международной практике его нормативное значение колеблется в пределах 1 - 5%.

Коэффициент безнадежных к погашению кредитов представляет собой отношение списанных сумм из резерва к сумме валового кредитного портфеля. Чем выше значение этого показателя, тем выше доля безперспективных к погашению кредитов.

На возможность взыскания задолженности по проблемным кредитам основное влияние оказывает состав кредитного портфеля по формам исполнения обязательств. Для оценки степени риска кредитного портфеля в зависимости от состава и структуры обеспечения необходим анализ всех используемых банком форм обеспечения. Определение подобного состава кредитного портфеля происходит при расчете достаточности капитала. Методика расчета включает разбивку межбанковских кредитов и кредитов, выданных юридическим и физическим лицам под разные виды обеспечения, в том числе под залог государственных ценных бумаг, ценных бумаг местных органов управления, под залог имущества, гарантию, поручительство и т.д.

Приведенная классификация позволяет судить о степени риска всего кредитного портфеля. Кредитный портфель, взвешенный на процент риска , определяется как сумма соответствующей задолженности с учетом обеспечения, умноженной на степень риска в процентах и деленной на 100 и представляет собой абсолютную сумму прогнозируемых потерь. Результаты расчета кредитного портфеля, взвешенного на процент риска, целесообразно рассматривать в форме таблицы.

Рассчитанный кредитный портфель с учетом риска за минусом созданного резерва на покрытие возможных потерь отражает сумму потенциальных потерь банка.

Сопоставление размера чистого кредитного портфеля и кредитного портфеля, взвешенного на риск, отражает разницу между учтенными факторами риска при создании резерва и имеющимися в зависимости от форм обеспечения. На основании приведенных данных можно рассчитать размер кредитного портфеля, который не подвержен риску и представляет собой разницу между валовым кредитным портфелем и кредитным портфелем, взвешенным на риск.

Для качественной оценки кредитного портфеля в зависимости от использованных форм обеспечения кредита следует рассчитать различные коэффициенты.

Коэффициент зависимости кредитного риска от форм обеспечения представляет собой отношение кредитного портфеля, взвешенного на риск, к валовому кредитному портфелю и характеризует значимость форм обеспечения при определении кредитного риска. Этот показатель рассчитывается в динамике и его рост отражает увеличение зависимости риска кредитных операций банка от форм обеспечения.

Коэффициент потенциального кредитного риска определяется соотношением кредитного портфеля, взвешенного на риск, и чистого кредитного портфеля. Рассматриваемый коэффициент дает представление о степени неучтенного риска кредитных вложений банка. Чем выше значение этого соотношения, тем выше вероятность невосполнимых потерь для банка по высоко рисковым вложениям.

Коэффициент учета риска рассчитывается как соотношение между суммой созданных резервов и кредитным портфелем, взвешенным на риск. Данный коэффициент показывает степень зависимости учтенного кредитного риска при создании резервов от риска по формам обеспечения. Чем выше значение этого соотношения, тем лучше защищенность банка от потерь.

Коэффициент осторожности кредитных вложений представляет собой отношение разницы между валовым кредитным портфелем и кредитным портфелем, взвешенным на риск к размеру валового кредитного портфеля. Данный коэффициент характеризует степень осторожности в кредитных вложениях банка.

Оценка состояния и тенденций кредитного портфеля позволяют определить качество кредитной работы банка и степень реализации кредитной политики. Для оценки качества управления кредитным портфелем используют следующие показатели:

2) соотношение кредитных вложений и привлеченных средств банка . Рассчитывать данный показатель можно как с учетом межбанковских кредитов полученных и выданных, так и без них; на основе средних остатков или по данным на отчетную дату.

3) соотношение кредитных вложений и активов банка . Можно утверждать о перегруженности кредитного портфеля при значении выше 65%. В таком случае необходима диверсификация излишних кредитных рисков, размещение ресурсов в других направлениях.

4) коэффициент опережения как соотношение темпов роста кредитных вложений и темпов роста активов банка. Данный коэффициент показывает, во сколько раз рост средних остатков кредитных вложений опережает рост совокупных активов. Для оценки работы банка в области управления кредитным портфелем как активной значение коэффициента должно быть больше 1.

Кредитная политика каждого банка предполагает установление основных направлений в кредитной деятельности, конкретных показателей, которые бы позволяли улучшить состояние кредитного портфеля и финансового положения банка. При этом оценка кредитной политики должна учитывать влияние различных факторов, которые отражают постановку и эффективность организации кредитной работы.

Наиболее полно постановка кредитной работы в банке раскрывается в подходе к анализу кредитоспособности и финансового состояния кредитополучателей..

Существенная часть бизнеса ВТБ сосредоточена в сегменте обслуживания крупных и средних корпоративных клиентов. В 2009 году ВТБ выполнил поставленную задачу по развитию корпоративного бизнеса, несмотря на изменившиеся рыночные условия: доля Группы на рынке корпоративного кредитования выросла до 12,7% с 10,7% в 2008 году. При этом в условиях нехватки финансирования на рынке ВТБ смог удержать долю в сегменте корпоративных депозитов на уровне 2008 года (10,2%).

Рис. 6.

В отчетном периоде ВТБ продолжал активно кредитовать корпоративных клиентов по всему спектру продуктов. Несмотря на ужесточение кредитной политики во второй половине 2008 года на фоне развития финансового кризиса, портфель группы ВТБ по итогам года увеличился на 47,2%, до 77,0 млрд долларов США по сравнению с 52,3 млрд долларов США в 2007 году. В 2008 году банк ВТБ гибко реагировал на происходящие в экономике изменения и адаптировал линейку услуг под текущие потребности клиентов. Из-за недостатка ликвидных средств и ограничений в получении кредитов на рынке наблюдался устойчивый рост спроса на инструменты документарного и гарантийного бизнеса. Своим клиентам Банк предлагал широкий спектр банковских продуктов и услуг в этой области, таких, как начисление процентов на денежное покрытие, предоставляемое клиентами по импортным документарным аккредитивам в дату их открытия, расчеты с использованием гарантированных аккредитивов с учетом отраслевой специфики клиентов и др.

На 1 октября 2010г корпоративный кредитный портфель вырос на 11% до 2339,7 млрд. руб. с 2109,5 млрд. руб. на 1 января 2010г. По итогам девяти месяцев 2010 года корпоративный бизнес получил значительную доналоговую прибыль в размере 30,4 млрд. руб. по сравнению с убытком в размере 51,4 млрд. руб. за аналогичный период 2009г. Положительное влияние на результаты корпоративного сегмента сказал рост объемов кредитования клиентов, увеличение маржи, снижение расходов на резервирование и улучшение эффективности корпоративного бизнеса.

В целях получения в режиме он-лайн необходимой информации по операциям клиентов в банке ВТБ осуществляется ряд высокотехнологичных проектов. Так, в 2009 году завершалось внедрение в филиальной сети системы комплексной автоматизации документарных и гарантийных операций, которая уже успешно функционирует в головном офисе.

Наибольшие темпы роста той или иной статьи позволяют определить, в каком из секторов рынка банк проводит наиболее активную деятельность. Для получения более полной оценки можно рассчитать коэффициент опережения, сопоставив темпы роста каждой из статей с темпами роста совокупного кредитного портфеля.

Т р.кредитов для юр.лиц = 100=93,2%,

Т р.кредиты для физ.лиц = 100=112,5%,

Т р.кредитного портфеля = 100 =96,0%

Таким образом, темпы роста кредитов для юридических лиц ниже темпов роста кредитного портфеля для ОАО «ВТБ», а темпы роста кредитов для физических лиц превышают рост кредитного портфеля.

Также рассчитывают коэффициент опережения. Темп роста средних остатков ссудных активов принято сопоставлять с темпом роста совокупных активов.

Т р.суммы активов = 100=97,6%;

К оп = 96,0 100/97,6=98,3%.

Этот коэффициент показывает, во сколько раз рост средних остатков ссудных активов опережает рост совокупных активов. Значение коэффициента приближается к 1, что свидетельствует об положительной работе банка в области кредитных операций.

Рассчитаем долю кредитного портфеля в совокупных активах банка (Д а) как еще один показатель для оценки его динамики:

Д а 2009 ==0,705

Д а 2008 = =0,717

Уменьшение доли свидетельствует о сокрашение значимости кредитной деятельности для банка, и вместе с тем, о вероятности уменьшения кредитных рисков. Иначе коэффициент Д а носит название «коэффициент концентрации», который показывает насколько банковские активы сконцентрированы на кредитном рынке.

Сведем полученные данные в таблицу:

Таблица 2

Анализ динамики кредитного портфеля коммерческого банка

Понижение динамики объемов кредитного портфеля в абсолютном выражении свидельтствует о сокращении сектора кредитного рынка, на котором оперирует данный банк. Проанализировав полученные результаты наблюдаем уменьшение значения доли кредитного портфеля в активах банка с 0,717 до 0,705. Коэффициент опережения составляет в указанные периоды 0,98. В результате, значения полученных коэффициентов позволяют сделать вывод о том, что банк уменьшает активы. Данное поведение, вероятно, можно объяснить более высоким уровнем риска кредитных сделок.

Таким образом, кредитная активность ОАО «ВТБ» снизилась в 2009 г. по сравнению с 2008 г.

Анализ кредитного портфеля по различным критериям: доходность, рискованность, качество, ликвидность. Рекомендации по повышению его качества

Важность такого анализа, в первую очередь, обусловлена поддержанием ликвидности банка, которая является основополагающим критерием оценки его состоятельности.

Доходность кредитного портфеля (Д) рассчитывается путем отнесения совокупных доходов банка по кредитам (статьи формы 0409102 «Отчет о прибылях и убытках») на определенную дату к величине совокупного кредитного портфеля в этом же периоде. Уровень доходности следует анализировать в динамике, для возможности определения тенденций развития кредитной деятельности в данном банке.

К 4 кр.портф.2009 = 100=14,7%

К 4 кр.портф.2008 = 100= 9,3%.

Исходя из полученных данных можно сделать вывод о том, что процентная ставка по кредитам растет в результате квалифицированного подхода к процессу управления активами.

К 4 кр.юр.лицам 2009 = 100= 17,7%;

К 4 кр.юр.лицам 2008 = 100 = 10,8%;

К 4 кр.физ.лицам 2009 = 100= 85,8%;

К 4 кр.физ.лицам 2008 = 100 = 63,3%;

Рассчитав уровень доходности по наиболее прибыльным статьям кредитного портфеля, можно отметить, что наиболее прибыльными для анализируемого банка являются кредиты, выданные физическим лицам.

Проанализируем доходность кредитного портфеля анализируемого банка, используя количественная оценку доходности его ссудного сегмента (по данным отчетности форма 0409102 «Отчет о прибылях и убытках»):

К 5 кр.портф.2009 = 100=6,0%

К 5 кр.портф.2008 = 100 =4,3%

Полученные данные свидетельствуют о росте доходности кредитного портфеля и грамотном управлении. Величина данного коэффициента соответствует нормальному уровню достаточной процентной маржи банка (5-7%).

Определим доходность, используя данные отчетности форм 0409102 «Отчет о прибылях и убытках», «Отчет об уровне достаточности капитала, величине резервов на покрытие сомнительных ссуд и иных активов» по состоянию на 01.01.10 форма 0409808.

К 6 2009 = = 21,3%;

К 6 2008 = = 15,6%.

Рассчитанные коэффициенты наглядно демонстрируют повышение доходности кредитного портфеля в 2009г. по сравнению с 2008г.

Определим уровень ликвидности кредитного портфеля анализируемого банка ОАО «ВТБ», рассчитав следующие коэффициенты (используя данные формы 0409806 «Бухгалтерский баланс» на 01.01.10):

К 7 2009 = 100 = 134,2%;

К 7 2008 = 100 = 134,6%.

Уровень К 7 должен стремиться к единице. Анализируя данный показатель в динамике за два года, можно отметить тенденцию к уменьшению ликвидности кредитного портфеля ОАО «ВТБ».

Показатели коэффициентов К 8 и К 9 (соответственно нормативов Н 7 и Н 10.1) уже рассчитаны и отражены в форме типовой отчетности 0409135 «Информация об обязательных нормативах» и представлена ниже в табл. 3:

Таблица 3

Анализ ликвидности кредитного портфеля ОАО «ВТБ»

Представленные коэффициенты находятся в нормативных значениях, что уже является положительным моментом, кроме того можно отметить, что в отчетном периоде по сравнению с предшествующим наблюдается увеличение максимального размера крупных кредитных рисков на долю капитала банка, снижение совокупной суммы кредитных требований к инсайдерам по отношению к капиталу банка.

Оценим степень кредитного риска на основе расчета следующих коэффициентов:

Коэффициент покрытия (К п):

К п 2009 = 100 =0,11%,

К п 2008 = 100 =0,1%,

начение данного коэффициента увеличивается, что свидетельствует об возможность увеличения потерь по ссудам.

Рассчитаем величину чистого кредитного портфеля:

Ч кп =Совокупный кредитный портфель - Резервы по ссудам,

Ч кп 2009 =2544840210-2873792= 2541926208т.р.

Ч кп 2008 =2650381210-1840016=2648459984 т.р.

Снижение объема Ч кп негативно оценивает кредитную деятельность и определяет рост кредитного риска в банке.

Определим коэффициент чистого кредитного портфеля:

К чкп 2009 = 100 =99,9%,

К чкп 2008 = 100 =99,9%,

Снижение чистого кредитного портфеля на фоне неизменного коэффициента К чкп говорит о том, что кредитный портфель снижается за счет кредитных размещений с малым риском.

Рассчитаем коэффициент обеспечения:

К об. 2009 == 4,51;

К об. 2008 = = 4,35

Полученные данные говорят об увеличении доли обеспечения возвратности кредитов, которая приходится на 1 рубль выданных кредитов. Коэффициент обеспечения должен быть более единицы. Увеличение средств по внебалансовому счету 91414 «Полученные гарантии поручительства», как правило, сопровождается одновременным увеличением объема кредитного портфеля, выданного частным лицам, т.к. в настоящее время основная часть розничных кредитов (кроме ипотечных) выдается банками под поручительства.

Рассчитаем коэффициент просроченных платежей:

К пр.2009 = 100 = 0,025%;

К пр.2008 = 100 = 0,033%;

Данный коэффициент показывает, что доля просроченных платежей невелика, а уменьшение его в динамике свидетельствует об эффективной политике банка в части сопровождения кредитной сделки.

Рассчитаем коэффициент невозврата основной суммы долга:

К н 2009 = 100 = 0,006%;

К н 2008 = 100 = 0,01%;

Результат расчета свидетельствует о снижении процента невозвращенных кредитов в отчетном периоде по сравнению с предшествующим, что безусловно является положительным моментом в деятельности банка.

В совокупности кредитный риск в анализируемом банке можно определить как следующий: в динамике отмечается снижение таких показателей как доля просроченных платежей, коэффициент невозврата основной суммы долга; и рост коэффициентов обеспечения и коэффициента покрытия, что говорит о снижении кредитных рисков в процессе ведения банком своей деятельности.

Качество кредитного портфеля - одно из важнейших основ деятельности, финансовой устойчивости и надежности коммерческого банка. Оно характеризует, прежде всего, качество банковского управления, налаженность взаимоотношений между банком и его клиентами, банком и другими финансово-кредитными институтами. На основе качественной характеристики кредитного портфеля можно дать оценку соблюдения принципов кредитования и степени риска кредитных операций, перспектив ликвидности данного банка.

В девять месяцев 2010 года ВТБ значительно расширил свой корпоративно-инвестиционный бизнес, созданный для максимизации синергии корпоративного и инвестиционного сегментов за счет предложения клиентам единой линейки банковских продуктов высокого качества. В третьем квартале 2010 года Группа продолжала формирование команды корпоративно-инвестиционного департамента, а также расширила его продуктовую линейку, дополнив ее структурированными бивалютными кредитами.

Приоритетной целью кредитной политики является обеспечение наивысшей доходности при жестких ограничениях к надежности ссуд. Достижению данной цели способствуют как инструментарий самой кредитной политики, так и отдельные элементы других видов политик банка (финансовой, процентной, кадровой и др.). Государством введена система обязательных нормативов ликвидности и банковского риска, которые регулируют минимальные значения определенных показателей деятельности коммерческого банка. В целом же существует ряд показателей, которые позволяют оценить эффективность проводимой банком кредитной политики.

В целом термин «эффективность» означает продуктивность использования ресурсов для того, чтобы достигнуть максимально возможного дохода. Чтобы получить такой доход, банку необходимо постоянно сопоставлять выгоды и издержки. Основной проблемой обеспечения экономической эффективности кредитной политики коммерческого банка является проблема выбора, касающегося того, что, как и каким образом будет произведено, как распределить ресурсы, капитал и прибыль .

К понятию «эффективность кредитной политики коммерческого банка» в научной литературе существует два подхода:

Эффективность представляет собой соотношение затрат ресурсов и результатов, которые получаются от использования первых;

Под эффективностью понимают социально-экономическую категорию, которая отражает влияние способов организации труда участников деятельности на уровень достигнутых ими результатов.

Обычно при анализе эффективности кредитной политики коммерческих банков, опираются на первый вариант определения. В таком случае эффективность одного конкретного банка, да и банковской системы в целом определяется исходя из близости значений показателей работы коммерческого банка к некой, уже определенной границе эффективности.

Прибыль или убыток являются количественным отражением эффективности работы коммерческого банка, то есть абсолютным показателем. Чем больше величина прибыли и выше уровень рентабельности, тем эффективнее функционирует коммерческий банк, тем устойчивее его финансовое состояние и тем более эффективной можно считать выбранную банком кредитную политику .

Данные финансового плана, и финансовая отчетность коммерческого банка являются информационной базой для оценки эффективности деятельности банка.

Н.Н. Муравьева и О.С. Баранчук предлагают использовать такие показатели для оценки эффективности проводимой коммерческим банком кредитной политики:

– коэффициент доходности кредитного портфеля (К1), который отражает долю процентной маржи банка в валовом кредитном портфеле;

– коэффициент процентной маржи (К2), который отражает ее долю в совокупном капитале банка;

– коэффициент рентабельности кредитных вложений (К3), который отражает долю процентной маржи в чистом кредитном портфеле банка;

– коэффициент реальной доходности кредитных вложений (К4), который отражает долю процентных доходов в чистом кредитном портфеле.

Целевые значения, на которые нужно ориентироваться при оценке этих коэффициентов представлены в таблице 1.

Таблица 1.

Нормативные показатели эффективности проводимой кредитной политики в коммерческом банке

В целях обеспечения ликвидности кредитного портфеля в целом необходимо соблюдение нормативов, установленных Центральным банком (мгновенной, текущей и долгосрочной ликвидности банка). Следует отметить, что достижение установленных законодательно нормативных значений указанных показателей является не столько показателем эффективности управления ликвидностью кредитного портфеля, сколько обязательным условием дальнейшей кредитной деятельности коммерческого банка .

Важным показателем эффективности деятельности коммерческих банков можно считать рентабельность (прибыльность) капитала (Рк), которая определяется по формуле (1):

где – чистая прибыль банка;

К – капитал, по отношению к которому рассчитывается рентабельность.

Данный показатель оценивает, какое количество чистой прибыли получено на 1 рубль собственных средств коммерческого банка.

Другим показателем, применяющимся для анализа эффективности кредитной политики коммерческого банка является рентабельность или прибыльность банковских активов ():

(2)

Где – это чистая прибыль банка;

А – величина активов коммерческого банка.

Данный коэффициент показывает политику управления кредитным портфелем банка и показывает, сколько прибыли до налогообложения приходится на 1 рубль активов коммерческого банка. При низком значении этого показателя можно говорить о проводимой консервативной политике банка, либо о чрезмерных операционных расходах. При высоком значении этого коэффициента можно говорить о том, что банк удачно распоряжается своими активами.

Для коммерческого банка эффективность кредитной политики тесно связана с понятием маржи и спреда. Для их оценки применяется ряд показателей и статистических приемов.

Важным направлением анализа эффективности кредитной политики коммерческого банка является расчет и оценка финансовых коэффициентов К1, К2, К3, К4, которые были рассмотрены выше.

При проведении указанных выше расчеты коэффициентов, необходимо правильно оценить полученные результаты, определить факторы положительного и отрицательного влияния на финансовый результат; разработать мероприятия, направленные на снижение влияния негативных факторов и рост эффективности работы банка .

Таким образом, обычно при анализе эффективности кредитной политики коммерческих банков, опираются на то, что эффективность кредитной политики коммерческого банка представляет собой соотношение затрат ресурсов и результатов, которые получаются от использования ресурсов. Данные финансового плана, и финансовая отчетность коммерческого банка являются информационной базой для оценки эффективности деятельности банка. Можно использовать такие показатели для оценки эффективности проводимой коммерческим банком кредитной политики: коэффициент доходности кредитного портфеля, коэффициент процентной маржи, коэффициент рентабельности кредитных вложений, коэффициент реальной доходности кредитных вложений. В целях обеспечения ликвидности кредитного портфеля в целом необходимо соблюдение нормативов, установленных Центральным банком (мгновенной, текущей и долгосрочной ликвидности банка). Важным показателем эффективности деятельности коммерческих банков можно считать рентабельность (прибыльность) капитала и рентабельность или прибыльность банковских активов. Для коммерческого банка эффективность кредитной политики тесно связана с понятием маржи и спреда. Для наивысшей эффективности коммерческий банк всегда действует таким образом, чтобы его маржа была положительной, поэтому привлечение кредита в банковской практике практически всегда экономически эффективно.

Список литературы:

1. Лукша Л.М. Кредитная политика как инструмент повышения эффективности деятельности коммерческого банка / Л.М. Лукша // Траектории реформирования российской экономики, 2014. – 323 с.
2. Агибалов А.В. Об оценке эффективности кредита / А.В. Агибалов, М.В. Горелкина // Вестник воронежского государственного аграрного университета, 2016. - № 4. – 240 с.
3. Шакимова Г. З. Оценка эффективности деятельности коммерческого банка / Г. З. Шакимова, // Научный диалог: финансы и кредит, 2015. – 359 с.
4. Муравьева Н.Н. Теоретическое обоснование показателей эффективности управления портфелем ипотечных кредитов в коммерческих банках / Н.Н. Муравьева, О.С. Баранчук // Международный журнал гуманитарных и естественных наук, 2017. - № 5. – 129 с.

За количественным анализом следует анализ качества кредитного портфеля. Для этого используются различные относительные показатели, рассчитываемые на определенную дату. К ним, например, относят удельный вес проблемных кредитов во всем кредитном портфеле, оценивают долю просроченной задолженности и др. На основе качественной характеристики кредитного портфеля можно дать оценку соблюдения принципов кредитования и степени риска кредитных операций, перспектив ликвидности данного банка.

Анализ кредитного портфеля по степени срочности позволяет сделать предварительную оценку о риске портфеля и его доходности. Связь в данном случае будет такая: чем более долгосрочные кредиты выдает банк, тем больший доход он получает, и тем более рискованным можно назвать данный портфель. Риск вытекает из того, что банк не имеет возможности достоверно оценить возможный дефолт заемщика в долгосрочной перспективе, поэтому качественные ссуды могут перейти в категорию некачественных уже через какой-то промежуток времени, особенно в периоды экономической нестабильности.

Поэтому целью анализа срочности кредитного портфеля является определение степени его диверсификации по срокам размещения. Диверсифицированным мы будем называть портфель, в котором кредиты равномерно размещены по каждой из статей сроков (таблица 6).

Положительным является увеличение доли долгосрочных кредитов в структуре кредитного портфеля, что свидетельствует, во-первых, о наличии у банка долгосрочной ресурсной базы (что характерно для надежных крупных банков, обладающих положительной репутацией в банковских и клиентских кругах), а во-вторых, о потенциале банка в удовлетворении потребностей корпоративных клиентов различных секторов экономики. Рост в динамике такого вида кредитных размещений позволяет оценить банк как соответствующий потребностям рынка, что поднимает его репутацию в клиентской среде, а, следовательно, добавляет конкурентные преимущества.

Кроме этого, долгосрочные кредитные размещения являются основными доходоприносящими ресурсами для банка, т.к. процентная ставка по таким кредитам выше. В этой связи увеличение их доли свидетельствует об увеличении уровня доходности банковских операций, и, как следствие, о росте прибыли банка. Именно поэтому некоторые отечественные банки в настоящее время уходят от краткосрочного кредитования (кроме «овердрафт») и акцентируют свою работу на средне- и долгосрочных кредитах.

Вот так может выглядеть анализ кредитного портфеля банка по срокам размещения.

Таблица 6. Анализ динамики кредитного портфеля ОАО «Банк А» по срокам размещения средств в кредиты.

Данные таблицы 6 показывают, что в анализируемом банке менялись приоритеты в части формирования структуры кредитного портфеля. Так, если в 2006 году основная доля кредитов была выдана на срок от 91 до 180 дней, то в 2008 году сроки размещения кредитов сократились, и основная доля стала принадлежать кредитам, размещенным банком на срок от 31 до 90 дней. Таким образом, можно сделать вывод о том, что кредитный портфель банка стал иметь краткосрочный характер, что может быть объяснено либо краткосрочностью ресурсной базы банка, либо ростом кредитных рисков.

Выявленные тенденции, возможно, позитивно характеризуют банк в части управления кредитным риском, однако такие кредиты не позволяют банку получать достаточного дохода, а предприятиям реального сектора - решить свои финансовые проблемы, что отрицательно характеризует банк как кредитного донора.

Следует отметить, что в целом современный этап кредитования в России отличается преимущественно краткосрочным характером. В основном это ссуды, обслуживающие кругооборот оборотного капитала, текущие потребности клиентов.

Кроме анализа кредитной деятельности банка, отраженной по балансовым счетам формы №101, необходимо обратить внимание и исследовать деятельность банка в части оформленных сделок по кредитным линиям.

Кредитная линия - это форма кредита, при которой банк-кредитор обязуется выдавать заемщику денежные средства на условиях срочности, платности и возвратности в течение некоторого промежутка времени определенными в договоре долями.

Данная форма удобна, в первую очередь, клиенту тем, что для получения следующего кредита ему не требуется оформлять новый пакет документов и проходить согласование на этот кредит в банке.

Отражение кредитных линий на внебалансовых счетах объясняется тем, что это обязательства банка, однако еще не реализованные во времени. Для учета данных обязательств банка и используют специальные счета. Перенос части кредита с внебалансовых счетов на балансовые осуществляется в момент перечисления банком части кредита на расчетный счет заемщика. С этого момента обязательства банка переходят в требования к заемщику.

Банк России предусматривает существование двух видов кредитных линий - «под лимит выдачи» и «под лимит задолженности». Предусматривается также комбинированная форма, включающая в себя оба указанных условия.

Под «лимитом выдачи» понимается заключение банка договора с клиентом, условием которого является выдача определенной суммы средств (накопительно). Выдача кредита осуществляется траншами, при выдаче последнего транша, когда общая сумма выданных средств достигает величины, равной сумме договора, кредитная линия считается исчерпанной, независимо от того, происходило ли погашение кредита заемщиком. Невыплаченные, но зарезервированные под кредитную линию денежные средства учитываются на внебалансовом счете 91316. Данные денежные средства по сути являются кредитом, но до тех пор, пока они не выплачены, относятся к обязательствам банка.

Под «лимитом задолженности» понимается выдача денежных средств клиенту в виде кредита, при условии, что клиент погашает часть полученных ранее средств до размера, предусмотренного банком в договоре. Новый транш кредитной линии выдается только тогда, когда максимальная задолженность клиента банку будет равна оговоренной в кредитном договоре. Зарезервированные под этот вид кредитной линии денежные средства учитываются банком на внебалансовом счете 91317.

Исследования остатков денежных средств на указанных счетах проводят в динамике, в результате чего делается прогноз об объемах денежных средств, которые будут размещены банком в перспективе.

Оценка кредитного портфеля по уровню риска проводится с использованием четырех основных коэффициентов, которые оценивают кредитную деятельность с трех аспектов:

Со стороны уровня риска самого заемщика, для чего используют коэффициент покрытия;

Со стороны сопровождения кредитной сделки - коэффициент просроченных платежей по основному долгу и коэффициент невозврата;

Со стороны обеспечения возвратности кредитов - коэффициент обеспечения.

1) коэффициент покрытия (Кп ) рассчитывается как отношение резерва (Р ) на возможные потери, созданные банком к совокупному кредитному портфелю (КП ):

Коэффициент показывает, какая доля резерва приходится на один рубль кредитного портфеля, и позволяет оценить рискованность кредитного портфеля. Увеличение данного показателя является отрицательной стороной деятельности банка, т.к. свидетельствует об увеличении риска. Рост коэффициента в динамике может происходить по разным причинам: во-первых, в результате увеличения объема резерва под возможные потери по ссудам; во- вторых, в результате снижения объема кредитного портфеля при неизменной величине резерва. И та, и другая причина негативно оценивают кредитную деятельность банка.

Для выявления наиболее рискованных кредитов следует рассчитать долю резерва на возможные потери по каждой из статей кредитного портфеля к общей величине резерва на возможные потери.

Кроме этого, в данном исследовании следует рассчитать величину чистого кредитного портфеля, который позволяет определить, какой объем размещенных кредитов вернется банку при наихудших обстоятельствах. Величина чистого кредитного портфеля рассчитывается как разница между совокупным кредитным портфелем (КП) и объемом резерва под возможные потери по ссудам (Р):

Данный показатель необходимо исследовать в динамике, что позволяет определить, насколько эффективная политика управления кредитной деятельностью используется в банке. Рост объема ЧКП позитивно оценивает кредитную деятельность и определяет снижение кредитного риска в банке.

Кроме оценки чистого кредитного портфеля в абсолютном выражении, следует рассчитать коэффициент чистого кредитного портфеля (Кчкп) , который показывает, какая доля чистого портфеля приходится на один рубль совокупного кредитного портфеля:

Рост коэффициента положительно оценивает банк и свидетельствует как о снижении кредитного риска, так и о росте доходности банковских кредитных операций.

Следует отметить, что оценка чистого кредитного портфеля будет обоснованной и объективной лишь при одновременном учете как его абсолютного выражения, так и коэффициента Кчкп. В банковской практике часто наблюдается такая ситуация, когда абсолютная величина чистого кредитного портфеля растет, но на фоне снижения Кчкп. Такая ситуация негативно оценивает деятельность банка с точки зрения подходов к отбору заемщиков, т.к. свидетельствует о том, что банк наращивает кредитный портфель более высокими темпами, чем если бы речь шла только о малорискованных кредитах. То есть, можно сказать, что кредитный портфель возрастает в этом случае за счет рискованных кредитных размещений.

2) Коэффициент обеспечения (Коб ) рассчитывается как отношение суммы обеспечения, принятой банком при выдаче кредита, к общей сумме кредитного портфеля. Данный коэффициент позволяет оценить, насколько возможные убытки, связанные с невозвратами кредитов, покрыты залогами, гарантиями и поручительствами третьих лиц.

Объем обеспечения отражается на счетах внебалансового учета формы №101:

Счет 91311- ценные бумаги, принятые в обеспечение по размещенным средствам;

Счет 91312- имущества, принятое в обеспечение по размещенным средствам (кроме ценных бумаг и драг.металлов);

Счет 91313 - драгоценные металлы, приняты в обеспечение возвратности размещенных средств;

Счет 91414- полученные гарантии и поручительства.

Сумма остатков денежных средств на указанных счетах дает общий объем обеспечения возвратности кредитного портфеля.

Коэффициент Коб показывает, какая доля обеспечения возвратности кредитов приходится на один рубль кредитного портфеля. В соответствии с законодательством сумма обеспечения должна превышать сумму выданного кредита на величину начисленных по кредиту процентов и возможных прочих расходов, связанных с возвратом кредита, поэтому величина Коб должна превышать единицу. Анализ данного коэффициента также следует проводить в динамике, в результате чего можно сделать выводы о том, в какие периоды кредитная деятельность банка была наиболее рискованной для банка.

Для анализа состава обеспечения, принятого банком и его структуры следует сформировать таблицу 7.

Таблица 7. Классификация видов обеспечения возвратности кредитов в коммерческом банке.

При формировании заключения о структуре обеспечения следует обращать внимание на то, что имущество заемщика (в том числе драгоценные металлы и ценные бумаги) является наиболее надежной формой обеспечения (особенно недвижимость), т.к. имеет минимальные потери своей рыночной стоимости со временем. Ценные бумаги следует рассматривать в разрезе эмитентов, однако, если у пользователя отсутствует другая отчетность, то форма №101 не позволит этого сделать. Поэтому в выводах следует оговорить, что в случае, если в залог приняты ценные бумаги, эмитентом которых являются органы государственной власти или бумаги, относящиеся к категории «голубых фишек», то банк имеет качественное обеспечение. Наименее качественным является обеспечение в форме гарантий и поручительств из-за возможного дефолта гаранта или поручителя.

В процессе анализа следует обратить внимание на то, что увеличение объема средств по счету 91414 «Полученные гарантии и поручительства», как правило, сопровождается одновременным увеличением объема кредитного портфеля, выданного частным лицам, т.к. в настоящее время основная часть розничных кредитов (кроме ипотечных) выдается банками под поручительства.

Коэффициент просроченных платежей (Кпр) рассчитывается как отношение суммы просроченного основного долга (ПОд; счет ф.№101 №458) к общему объему кредитного портфеля (КП):

Коэффициент показывает, какая доля просроченных платежей по основному долгу приходится на один рубль кредитного портфеля, а увеличение коэффициента в динамике свидетельствует о неэффективной политике банка в части сопровождения кредитной сделки. Анализ проводится аналогично анализу коэффициента покрытия, где также исследуются причины изменения величины коэффициента, анализируется изменение величины коэффициента в динамике, проводится расчет коэффициента по каждому виду выданных кредитов.

Коэффициент невозврата основной суммы долга (Кн) рассчитывается как отношение величины задолженности по сумме основного долга, списанной из- за невозможности взыскания (денежные средства учитываются на внебалансовых счетах 91801, 91802) к совокупному кредитному портфелю.

Увеличение коэффициента может происходить по двум причинам: во-первых, в результате увеличения непосредственно объема списанной задолженности по основному долгу на фоне слабо растущего качественного кредитного портфеля, что является отрицательным результатом и в краткосрочной перспективе может привести к банкротству банка. Во-вторых, из-за снижения объема кредитного портфеля при неизменной величине списанной задолженности, что позволяет судить о наличии проводимых банком мероприятий по улучшению качества кредитной деятельности.

В итоге исследования можно сделать выводы о совокупном банковском риске. В частности, если коэффициенты покрытия, просроченных платежей, невозврата увеличивают свои величины в динамике, а коэффициент обеспечения снижается, то делается вывод о росте кредитного риска в процессе ведения банком кредитной деятельности. В случае же неустойчивой динамики каждого коэффициента можно свидетельствовать о том, что банк проводит контроль и реализует различные мероприятия по поддержанию уровня риска на достаточном для него уровне.

Вот так, например, может выглядеть анализ качества кредитного портфеля по риску Банка А.

Таблица 8. Оценка кредитного портфеля по уровню риска

Как показал анализ, коэффициент покрытия имеет крайне низкое значение, что свидетельствует о высоком качестве кредитного портфеля Банка А; в целом на каждый рубль кредитного портфеля банк формирует 1 копейку резерва. Незначительная динамика данного коэффициента не оказывает на качество кредитного портфеля отрицательного влияния.

По результатам расчетов показатель чистого кредитного портфеля демонстрирует положительную динамику, как в абсолютном, так и в относительном выражении. Следовательно, можно сказать, что банк ведет эффективную работу по управлению кредитной деятельностью в части снижения риска.

Значение коэффициента просроченных платежей имеет растущую динамику, что позволяет сделать вывод о том, что кредитный риск в банке увеличивается. Однако в целом, данный коэффициент имеет незначительную величину, что позитивно оценивает кредитную деятельность банка с точки зрения управления риском.

В целях оценки качества обеспечения возвратности кредитного портфеля рассчитан коэффициент обеспечения. Данный коэффициент больше единицы, что позволяет сделать вывод о том, что сумма принятых банком ценностей, гарантий и поручительств сможет покрыть долги клиентов в случае невозврата ими полученных от банка денежных средств. Даже снижение коэффициента до величины 3,31 не является критичным для банка.

Доходность кредитного портфеля также позволяет качественно оценить кредитный портфель банка. Доходность рассчитывается путем отнесения совокупных доходов банка по кредитам (Дк) (статьи формы №102 «Отчет о прибылях и убытках») к величине совокупного кредитного портфеля (КП). Уровень доходности следует анализировать в динамике, для возможности определения тенденций развития кредитной деятельности в данном банке. Для более подробной оценки следует рассчитать доходность каждого из вида размещенных кредитов (таблица 9).

Таблица 9. Анализ доходности кредитных вложений коммерческого банка.

В процессе анализа выявляются наиболее и наименее доходные виды кредитов. Обязательным является исследование доходности различных статей кредитных размещений в динамике. Объективные выводы в данном исследовании можно получить только при сравнении рассчитанной доходности со средней кредитной ставкой, сложившейся на региональном рынке, а также учитывая ставку рефинансирования Банка России. Выявленное снижение кредитной ставки в исследуемом банке, происходящее на фоне снижения региональной ставки доходности позволяет определить, что основная причина такой ситуации состоит во внешних причинах, например, при снижении спроса на кредиты или снижении ставки рефинансирования. Однако если в процессе анализа было выявлено, что ставка в исследуемом банке имеет отрицательную динамику, в то время, когда на рынке она растет, следует выявить причины такой ситуации.

Факторы снижения ставки доходности могут быть различными, и как предусмотренными банком, так и возникшими в результате неквалифицированного подхода к процессу управления активами. Так, например, к предусмотренным факторам можно отнести ценовую политику вхождения на рынок, предполагающую снижение цен на кредитных продукты, либо снижение ставки на определенные кредитные продукты с целью стимулирования их реализации, либо снижение может происходить в результате формирование банком более дешевой фондирующей базы, что позволяет банку снизить цены на кредиты.

Практическое применение данного подхода к анализу доходности кредитного портфеля показало следующее.

Таблица 10. Анализ доходности кредитных вложений коммерческого банка.

В результате расчетов, проведенных в таблице 10, можно сделать вывод, что доходность кредитного портфеля увеличивается.

В заключение процесса исследования кредитной деятельности все рассчитанные ранее коэффициенты следует свести в общую таблицу, и рассчитать некоторые новые показатели, что в итоге позволит оценить качество кредитного портфеля банка.

Все используемые для оценки коэффициенты можно классифицировать в три группы: показатели доходности кредитных вложений (таблица 11); показатели качества управления кредитным портфелем (таблица 12).

Таблица 11. Коэффициенты доходности кредитных вложений.

Таблица 12. Коэффициенты качества управления кредитным портфелем банка

Продолжение следует.