Дивергенция – это визуально видимое расхождение между ценой на графике и показателями технических индикаторов. Или, по иному, это ситуация, когда показатели технических индикаторов не подтверждают новый максимум или минимум цены. В техническом анализе проводится сравнение движения цены на графике с направлением и синхронностью движения технических индикаторов и некоторые виды индикаторов позволяют четко выявить несоответствие силы движения или расхождение индикатора и цены на графике, то есть выявить наличие дивергенции на рынке форекс .

Типы дивергенций. Существуют несколько типов дивергенций. Одним из наиболее встречаемых типов является так называемая классическая (правильная) дивергенция. Эта дивергенция, предшествует развороту движения тренда и свидетельствует об уменьшении трендового импульса цены и скором формировании основания или вершины с последующим разворотом тренда. Характерные признаки для классической дивергенции:

Модель Бычьей дивергенции – более высокие минимумы индикатора-осциллятора и более низкие минимумы цены на графике, что указывает на разворот тренда вверх.

Модель Медвежьей дивергенции – более низкие максимумы индикатора/осциллятора и более высокие максимумы цены на графике, указывающие на разворот тренда вниз

Типы правильной дивергенции:

Тип дивергенции «класса A». Он формирует наиболее надежные сигналы для входа в рынок и, как правило, указывают на значимый разворот тренда:

Тип бычья дивергенция класса «А» формируется, когда цена актива делает на графике новый низкий минимум, а индикатор – более высокий минимум. Идентификация сигнала определяется тем, что более высокий минимум показателя индикатора не имеет сильного импульса, достаточного для того, чтобы превзойти предыдущий свой минимум. Это сильный сигнал изменения тренда.

Тип медвежья дивергенция класса «А» формируется, когда цена актива на графике достигает нового максимума, а индикатор – образует более низкий максимум. Идентификация сигнала определяется тем, что более низкий максимум индикатора достаточно сильного импульса уже не имеет, чтобы превзойти предыдущий свой максимум. Это сигнал изменения тренда.

Тип дивергенции «Класса B». Формирует более слабый сигнал, и свидетельствует о постепенном развороте тренда. Такой тип дивергенции, требует дополнительного подтверждающего сигнала

Тип бычья дивергенция класса «B» образуется, когда на графике движения актива формируется двойное дно, а индикатор формирует более высокий минимум. Такая ситуация трактуется, как зона неустойчивого равновесия, при этом возможен как разворот так и продолжение тренда.

Тип медвежья дивергенция класса «B» образуется, когда на графике движения цены формируется двойная вершина, а индикатор формирует более низкий максимум. Такая ситуация предполагает, что цена мог еще могла сохранить некоторый импульс, необходимый для продолжения существующего тренда.

Скрытая дивергенция. Характеризуется так же расхождением цены графика и показаний технического индикатора. Является, в отличие от правильной дивергенции, моделью продолжения тренда, а не разворота

Типы скрытой дивергенции:

Тип бычьей скрытой дивергенции. При этом формируются на графике цены более высокие минимумы и более низкие минимумы на индикаторе, что указывает на подтверждение восходящего тренда.

Тип медвежьей скрытой дивергенции. В данном случае формируются на графике более низкие максимумы цены и более высокие максимумы индикатора, что указывает на продолжение нисходящего тренда.

Этот тип дивергенции позволяет трейдеру более точно определить входы в позицию направлении тренда и, соответственно, получить хороший потенциал прибыли.

Стратегии торговли на дивергенциях на рынке форекс

Рассмотрим торговлю, как пример, с использованием индикатора MACD на графике, Параметры MACD: 12, 26 и MACD SMA -9. Параметры использовать к уровням закрытия. Может использоваться любая валютная пара и таймфрейм.

Вход в позицию: вход на покупку актива осуществляется, когда цена финансового инструмента находится в медвежьем тренде, а MACD показывает бычий тренд или входите в короткую позицию, когда цена в бычьем тренде, а MACD – в медвежьем.

Stop-loss следует расположить сразу за близлежащим уровнем поддержки, при входе в покупку актива, или за близлежащим уровнем сопротивления при открытии короткой позиции.

Take profit разместите на следующий уровень сопротивления для покупок и на следующий уровень поддержки при продаже

На графике цены (см. рис.) на протяжении длительного периода двигались в медвежьем тренде, а MACD находился в бычьем тренде. Точка входа в позицию расположена на уровне пробития шеи графической фигуры двойного дна на уровне, где очевидно, что падающий тренд заканчивается.

Ордер Stop-loss установлен сразу за уровнем поддержки, который сформирован разворотной фигурой «двойное дно», а Take profit – на уровень сопротивления, который сформирован откатами цены на медвежьем тренде. Следует подчеркнуть опасность входа в сделку без наличия других подтверждающих сигналов (образование паттернов перелома тенденции). В случаях наличия выраженной дивергенции с большой степенью вероятности можно считать, что дно или вершина тренда уже сформировались, но все же необходимо дождаться сигналов подтверждения перелома тенденции. Опасность такого входа при дивергенции заключается в том, что при выраженном тренде сигнал дивергенции может оказаться только незначительным откатом тренда. Поэтому перед использованием дивергенций начинающему трейдеру необходимо серьезная практика на

Пристальное внимание следует уделить анализу дивергенций, так как данный тип сигналов используется во многих торговых стратегиях, начиная от полуавтоматизированных систем, заканчивая волновым анализом.

Напомню, дивергенция MACD – это расхождение между показаниями индикатора и реальным трендом на ценовом графике. Джеральд Аппель в своей книге «Технический анализ» даёт достаточно точное описание природы «диверов», но следует учитывать, что с момента публикации данного материала прошло более 30 лет, поэтому трейдеры выявили несколько дополнительных закономерностей, о каждой из которых я и постараюсь подробно рассказать.

Чтобы никого не запутать, начну с «классической» дивергенции MACD , о которой, собственно, и писал в своих трудах Аппель. Она бывает двух видов – медвежьей и бычьей, которые распознаются по следующим признакам:

• Если на графике стоимости актива новый максимум соответствует более низкой вершине на индикаторе – это медвежья дивергенция MACD, свидетельствующая о скором падении цены.
• Если стоимость актива обновила последний локальный минимум, а значение MACD при этом увеличилось – это бычья дивергенция, предупреждающая о скором росте цены.

Природа данного явления элементарна по своей сути и объясняется отставанием долгосрочной тенденции от краткосрочной, иначе говоря – значения «младшей» скользящей средней быстрее реагируют на ценовые колебания, чем значения старшей MA.

Дивергенция MACD второго типа называется «скрытой». В отличие от классического варианта, она указывает на продолжение тенденции, а не на разворот, поэтому выявить её можно по «специфическим» признакам.

В частности, если новый ценовой минимум сформировался выше предыдущего, а значение MACD за этот же период уменьшилось – это бычья дивергенция (сигнал на покупку);

Если же новый ценовой максимум сформировался ниже предыдущего, а значение MACD за этот же период увеличилось – это медвежья дивергенция (сигнал на продажу).

Следует отметить, что скрытая дивергенция MACD является относительно редким явлением, но отрабатывается данный сигнал весьма неплохо. С технической точки зрения, подобные ситуации объясняются простой закономерностью – практически перед любым сильным импульсом на рынке формируется коррекция, а уменьшение значения MACD – это ничто иное, как приближение быстрой MA к медленной, что можно наблюдать именно на коррекциях. Другими словами, MACD просто «подгоняет» под некий стандарт коррекции, чтобы и было проще сравнивать.

И третий вид дивергенции MACD на Форекс (он же последний) был назван «расширенным». Выявить его не сложнее, чем два предыдущих:

• Когда новый максимум цены равен предыдущему, а значение MACD уменьшилось – это сигнал на продажу, т.е. наблюдается медвежья расширенная дивергенция.
• Обратный сигнал (т.е. если ценовые минимумы расположены на одном уровне, а расхождение между скользящими средними увеличилось) следует трактовать как бычью дивергенцию MACD расширенного типа.

Визуально данный паттерн похож на классическую дивергенцию, поэтому в качестве примера я привёл только бычий вариант, а медвежий, думаю, понятен и без дополнительных комментариев. Вообще, если подходить к вопросу серьёзно, то дивергенции «расширенного» и «классического» типов следовало бы объединить в одну общую группу.

Преимущества и недостатки дивергенций MACD

Дивергенция, как и любой другой метод анализа, не идеальна и характеризуется сильными и слабыми сторонами, поэтому о них обязательно следует упомянуть, и начну я, пожалуй, с плюсов.

Во-первых , дивергенция – это опережающий сигнал, который позволяет заранее подготовиться к перелому тренда, особенно это касается «классического» и «расширенного» вариантов («скрытая» не может похвастаться подобным преимуществом, но лишь по той причине, что она предназначена для решения совершенно других задач).

Во-вторых , формула MACD построена на скользящих средних, которые являются самым надёжным инструментом анализа ценовых рядов (как известно, многие опытные трейдеры в той или иной форме применяют в своих системах средние цены).

В-третьих , дивергенция MACD работает всегда и везде, т.е. на любых активах и на любых таймфреймах. Есть даже «умельцы», которые изучают дивергенции при анализе макроэкономических трендов, например, при прогнозировании будущего в производственном секторе.

И ещё одно важное преимущество заключается в том, что торговля по «диверам» не требует принятия мгновенных решений, т.е. после появления сигнала у трейдера всегда есть время подумать и оценить общую ситуацию на рынке.

Что касается недостатков, то они очевидны и давно известны, поэтому их можно просто кратко перечислить:

• Периодически появляются ложные дивергенции, заставляя понервничать новичков.
• Дивергенция MACD не даёт ориентиров по установке стоп-лосса .
• Очень часто после покупки/продажи цена уходит в коррекцию, прежде чем начать отработку сигнала. Опять же, это обстоятельство мешает начинающим трейдерам начать комфортно торговать.

И в качестве небольшого заключения отмечу, что трейдеры постоянно спорят на предмет того, учитывать свечные тени при построении разметок или нет. Лично я не учитываю тени и строю касательные линии по ценам закрытия, так как в стандартной формуле MACD используется именно этот тип цен для расчётов.

Стратегии с использованием дивергенции на Форекс, являются сравнением ценовых показателей с . Также, это может быть сравнение различных графических символов либо нахождением разницы между определенными символами.

Сегодня мы рассмотрим лучшие торговые стратегии с использованием дивергенции для работы на Форекс, а также для бинарных опционов.

Понятия дивергенции и ее использование в стратегиях Форекс

Перед тем, как рассматривать лучшие торговые стратегии с использованием дивергенции, давайте вспомним, что собственно представляет собой непосредственно дивергенция.

Итак, дивергенция это по сути ранний признак того, как будет вести себя Форекс в самое ближайшее будущее.

Как правило, в разворотные моменты, рынок достигает пика (вверху или внизу) и дивергенция указывает, что он уже не так силен, чтобы продолжать движение по тому же направлению.

В различных словарях, можно встретить разную интерпретацию термина «дивергенция»:

• расхождение,
• разногласие,
• изменение направления,
• отклонение и тому подобное.

При проведении же технического анализа, дивергенция проявляется, как говорилось выше, в расхождении на графике направления ценового движения с направлением движения определенных индикаторов.

Проявленной, дивергенция считается тогда, когда цена на графике достигает своего наибольшего максимума, а индикатор при этом формирует этот максимум на более низкой отметке. Такая картина является свидетельством ослабевания рынка и говорит о существовании большой вероятности его разворота в самое ближайшее время либо ценовой коррекции.

Касательно видов дивергенции, то их существует большое количество, и рассматривать их все смысла не имеет. Перечислим только основные виды, это обычная или классическая дивергенция, скрытая и расширенная. Классическая дивергенция из всех перечисленных наиболее распространенная и может наблюдаться в момент разворота рыночной тенденции.

О скрытой дивергенции могут рассказать лишь 25% трейдеров, которые в своих стратегиях используют стандартную дивергенцию. Как правило, скрытая дивергенция, будет признаком того, что тенденция будет продолжена. Расширенный вид дивергенции, это также признак трендового продолжения, но об этом виде знает очень мало участников рынка, хотя во время торговли она является одним из мощнейших сигналов, который нужно использовать.

Стратегии с использованием дивергенции по индикаторам MACD и RSI

Рассматривая лучшие торговые стратегии с использованием дивергенции, хотим обратить Ваше внимание на очень простую, но при этом достаточно эффективную систему с применением индикаторов . Данная стратегия Форекс может одинаково успешно применяться и начинающими и уже опытными участниками рынка.

Рассматриваемая стратегия предусматривает торговлю любыми валютными парами, имеющими прямые котировки (вида: EUR/USD, USD/JPY, GBP/USD и тому подобные).

Состояние дивергенции мы будем определять индикаторами MACD и RSI со следующими параметрами:

• MACD (5, 34, 5) либо (12, 26, 9);
• RSI (период усреднения 5, период индикатора 14);
• таймфрейм на графике – 1 час.

Сразу отметим, что данные параметры были получены при проведении реальных торгов и считаются наиболее эффективными, но при желании можно их изменить, подобрав экспериментальным путем.

Итак, как же происходит торговля по этой стратегии с использованием дивергенции?

Естественно, дожидаемся, пока на нашем графике сформируется дивергенция, и мы определяем уровни, на которых будем . Здесь может быть два варианта.

Первый – когда формирование дивергенции происходит во время пробоя уровня сопротивления.

В таком случае StopLoss ориентировочно устанавливаем на 20-30 пунктов дальше уровня тени предыдущей свечи (зависит от волатильности текущего актива).
TakeProfit устанавливаем на отметке, где началась непосредственно дивергенция (для цены, это практически гарантированная цель).

Во втором случае , как и в первом – ждем формирования дивергенции, стоп приказ также выставляем на 20-30 пунктов дальше уровня тени предыдущей свечки, вот целью для TakeProfit будет середина канала торговли. В том случае, когда цена не отбилась от середины канала, ставим дополнительную (вторую) цель на противоположной стенке торгового канала.

В позицию (продажа/покупка) входим только после того, как сформируется подтверждающая свеча.

Стратегии с использованием дивергенции, по индикатору MACD

Лучшие торговые стратегии с использованием дивергенции, как Вы уже догадались, берут в основу показания . Если быть точнее, то такие Форекс стратегии используют расхождение между ценовой линией на графике и линией индикатора MACD.

Итак, для применения данной стратегии с использованием дивергенции подойдет любой тайм фрейм и любая валютная пара. На график необходимо добавить MACD с периодом быстрой ЕМА 12, с периодом медленной ЕМА 26 и MACD SMA с периодом 9.

Вход в длинную позицию осуществляем, когда цена имеет медвежью тенденцию, а MACD – бычью. Короткая позиция , обязательно открывается при противоположных показателях – цена двигается по бычьему тренду, а MACD показывает медвежью тенденцию.

StopLoss для длинных позиций, выставляем на ближний уровень поддержки, а для короткой позиции, на ближний уровень сопротивления.
TakeProfit в длинных позициях выставляется на последующий уровень сопротивления, а вот для коротких – соответственно на последующий уровень поддержки.

Как Вы видите на графике выше – ценовая линия опускается по медвежьему тренду, а наш MACD, наоборот – растет по бычьему направлению. Точка входа отмечена на том уровне, на котором уже видно, что нисходящая тенденция заканчивается. StopLoss мы установили на уровне поддержки, а TakeProfit на уровне сопротивления, который сформировался на коротких откатах медвежьего тренда.

Стратегии с использованием дивергенции для бинарных опционов

Стратегии с использованием дивергенции, применяются не только на рынке Форекс, они также замечательно подходят и для бинарных опционов. Рассмотрим одну из таких стратегий с использованием . Данная стратегия работает на временном интервале Н4, который является оптимальным для формирования достоверных сигналов возникновения дивергенции.

Итак, устанавливаем на ценовой график осциллятор с параметрами 3, 5 и 9 и ждем сигнала дивергенции. Дивергенция в данном случае будет являться действующей лишь после того, как появится закрытая свеча. Далее приобретаете опцион на повышение, ну или на понижение в зависимости от направления, которое указала на графике линия разворота Stochastic, сформированная дивергенцией.

Время экспирации по данной стратегии с использованием дивергенции для бинарных опционов на тайм фрейме Н4 составляет от 12-16 часов.

Сразу отметим, что применять эту стратегию для опционов, имеет смысл лишь при ярко выраженном тренде, то есть лучше использовать активы, ценовые графики которых имеют четкое трендовое направление. Связано это с тем, что во время бокового рыночного движения дивергенция возникает намного чаще, нежели во время тренда, но сигналы ее в основном ложные либо движение цены после этого силы практически не имеют.

РЕКОМЕНДУЕМ ВИДЕО:
Стратегия на дивергенции с установкой ордеров

Позволяя получить более полное представление о текущей рыночной ситуации. Как говориться, лучше быть во всеоружии, и умение определять на графике дивергенцию позволит вам впоследствии делать более качественные торговые прогнозы. Тем более, что бинарные опционы очень гибки в плане выбора торговых тактик на основе технического анализа.

Что такое дивергенция

Простыми словами, дивергенция - это расхождение. Как правило, подразумевается расхождение цены с показаниями . Дивергенция является одним из первых признаков ослабления тенденции, позволяя вовремя обнаружить потенциальный разворот рынка и принять соответствующие меры.

Дивергенция бывает бычья и медвежья. В обоих случаях нам нужно определить как минимум два совпадающих экстремума между и показаниями индикатора.

Бычьей дивергенции предшествует нисходящая тенденция. При бычьей дивергенции, два последовательно снижающихся минимума на графике цены соответствуют двум последовательно повышающимся минимумам на графике индикатора. Данная формация свидетельствует о потенциальном развороте тенденции.

По аналогии, медвежьей дивергенции предшествует восходящий тренд . Далее, мы определяем два повышающихся максимума на графике цены, соответствующие двум понижающимся максимумам на графике индикатора.

Количество совпадающих экстремумов характеризуют силу сигнала. Фигура из трех и более экстремумов подряд уже является важным сигналом к развороту. Так как бинарные опционы очень чувствительны к выбору , старайтесь не занижать этот параметр в угоду более быстрого получения прибыли - эффект может быть прямо противоположный.

В целом, это достаточно гибкий инструмент, который можно использовать как для определения разворотов, так и продолжения существующего тренда. Поэтому, применение дивергенции на рынке бинарных опционов не исчерпывается лишь одним типом сигналов, а позволяет создавать множество разноплановых .

Какие индикаторы использовать

Мы уже выяснили, что проще всего идентифицировать дивергенцию по показаниям индикатора. Какой именно использовать индикатор для данной задачи уже дело вкуса, подойдет практически любой осциллятор или трендовый индикатор. Например, трейдеры часто выбирают и OsMA для более высоких таймфреймов, а RSI и для более низких. Если вам по душе с коротким временем экспирации, стоит смотреть в сторону осцилляторов с небольшими периодами.

Принцип, в целом, одинаков для любого технического индикатора. Например, в данном случае, два минимума на гистограмме MACD идут в расхождении с движением цены инструмента. То есть, мы имеем дело с бычьей дивергенцией.

RSI также показал наличие дивергенции. Но, стоит учитывать, что разные индикаторы могут отображать разные сигналы. Поэтому, для пущей надежности, ничто не мешает одновременно использовать показания нескольких индикаторов. Суммируя оценку, можно также определить общую силу сигнала.

Примеры

Поняв принцип определения дивергенции, вы уже не сможете его забыть, и сможете определять расхождения “на глаз”, без дополнительной разметки. Поначалу же, чтобы облегчить себе задачу, не стесняйтесь делать подробную разметку, отмечая все экстремумы и их направление с помощью трендовых линий. В примерах ниже мы рассмотрим именно такой способ поиска дивергенции, с помощью стохастического осциллятора.

Для того, чтобы определить наличие дивергенции нам нужно сперва идентифицировать экстремумы индикатора. На истории это делать просто, в реальном времени несколько сложнее. Главное правило - смотреть на показания индикатора только по закрытым свечам. Только по закрытой свече можно с уверенностью говорить о наличии либо отсутствии экстремума.

Итак, только дождавшись закрытия свечи и определив на графике расхождение двух минимумов индикатора с минимумами на графике, можно рассматривать возможность для входа в рынок. При этом, мы всегда входим в направлении индикатора, а не цены, это важно! Время экспирации обязательно выбираем не меньше диапазона фигуры. Так как мы торгуем против тренда, цене попросту может не хватить времени на разворот, и это стоит учитывать. На самом деле, время экспирации можно даже увеличить, если рынок особенно вялый.

Открывая сделку на понижения, мы смотрим на максимумы показаний. В данном случае, второй максимум стохастика ниже первого, тогда как цена продолжает расти. Индикатор говорит нам об истощении текущей тенденции, а значит самое время искать возможность для покупки опциона Put. Время экспирации, опять же, выбираем равное фигуре.

Заключение

Не стоит забывать, что сам факт наличия дивергенции зачастую не является точным сигналом к развороту цены. Тем не менее, дивергенция является важным индикатором, сигнализирующим о высокой вероятности изменения тенденции. Как минимум, это стоит принять во внимание и не входить против сигнала. Разумнее использовать дивергенцию совместно с другими сигналами. Определенно, это хорошая основа для создания собственной ТС.

С уважением, Алексей Вергунов

В конечном итоге все усилия теханализа сводятся к оценке направления и силы тренда, а потому в поиске ключевой точки может быть полезен любой помощник. Торговые ситуации Дивергенция Форекс, считаются сильными опережающими сигналами разворота, но отрабатываются они нестабильно - их надежность вызывает обоснованные сомнения. Попробуем разобраться.

Вспомним, что такое дивергенция (англ. divergence ) в биологии: расхождение качественных признаков организмов в процессе эволюции. Именно это понятие использовал Чарльз Дарвин для объяснения появления множества вариантов диких и культурных растений, домашних животных и других биологических видов.

Дивергенция Форекс – это нарушение баланса показателей цены и технических индикаторов, при котором направление движения цены и графика индикатора не совпадает, - осциллятор не подтверждает более высокий ценовой max или более низкий ценовой min. Проводится оценка динамики этой разницы с точки зрения структуры и общего влияния на рынок.

Все варианты дивергенции считаются очевидным торговым сигналом, но ей свойственны технические противоречия, которые начинающие спекулянты не учитывают при принятии решений. Согласно теории, с итуация дивергенции означает, что ослабевает текущий тренд и на рынке накапливается интерес к развороту.

Тем не менее, эти расчеты выполняются без учета реальных объемов (вернее, их направления!), а потому без подтверждения объемными сетапами, например, ПинБаром или разворотным свечным паттерном, сигнал дивергенции может оказаться фальшивым.

Дивергенция Форекс проявляется в сравнительной оценке цены и показаний технического индикатора. Для оценки дивергенции можно применять практически все индикаторы осцилляторного типа: CCI , все виды стохастиков, RSI, MACD, АО. Направление тренда обычно оценивается по скользящей средней, лучше всего - экспоненциальной. Трендовую линию строят по ценам закрытия, срезая спекулятивные «хвосты». Чем больше расхождение (несоответствие) цены с показаниями индикатора, тем более сильным считается разворотный сигнал.

На самом деле результат оценки сильно зависит от инерционности выбранного вами осциллятора.

Виды дивергенции

Рассмотрим кратно основные варианты. Традиционно применяется деление дивергенции на правильную (классическую) и скрытую. В свою очередь классические ситуации могут иметь три структурных варианта (класса), сигналы которых сильно различаются по значимости.

Дивергенция Класса A

Считается самым сильным вариантом, можно рассчитывать на резкий разворот цены в ближайшем будущем (1-3 периода графика) и дальнейшее продолжительное движение. Когда цена рисует новый max , а индикатору не хватает импульса, чтобы развернуться за ценой, и он продолжает снижать с затуханием амплитуды колебаний. Ждем разворот вниз. Для растущего рынка - рассуждаем аналогично - ждем рывок вверх.

Такую дивергенцию Форекс принято считать состоявшейся уже после формирования второй ключевой точки. Торговля ведется отложенными ордерами на расстоянии 5-15 пунктов выше/ниже экстремума (в зависимости от волатильности актива).

Медвежий вариант: на реальном графике это выглядит примерно так:

Бычий вариант классической дивергенции называют конвергенцией (англ. convergence – схождение):

Дивергенция Класса B

Стоит быть осторожным на входе, так как это более слабый сигнал. Ценовые экстремумы на одном уровне сигнализируют о временном равновесии «быки/медведи». Цена готовится получить импульс, но пока оба варианты равновероятны. В самом благоприятном случае разворот можно ждать не раньше, чем через 3-5 периодов графика.

Бычий вариант (ждем растущего тренда):

Медвежий вариант (ждем разворота вниз):

Обычно такие конструкции дивергенции Форекс сопровождаются спекулятивными пробоями уровня цен с последующим возвратом (напоминаем, что линию строим по ценам закрытия с «люфтом» в 1-3 пункта). На резкий разворот рассчитывать не стоит, для входа требуется дополнительные подтверждения.

Дивергенция Класса C

Рынок в состоянии неопределенности, перед переходом во флет или в ожидании сильных спекуляций. Осциллятор показывает остановку движения, динамика цены обеспечивается отработкой малых объемов, торгующих в «умирающем» тренду. Это самый слабый сигнал дивергенции, торговля вообще не рекомендуется.

«Уснувшие» медведи выглядят так (ждем пробоя вверх):

«Тормозящие» быки ждут пробоя вниз:

Дивергенция Форекс - чисто математическое понятие, рассчитанное практически по одному осциллятору, а потому проявляется на любом активе. Например:

Расширенная дивергенция или идем по тренду

Очень похожа на классическую, но нужно обращать на относительное расположение локальных экстремумов. В то время как график цены рисует Двойную Вершину/Двойное Дно, график индикатора показывает max/min на более значительном уровне. Это означает, что с высокой вероятностью текущий тренд продолжится, но скорость движения несколько падает. Возможна консолидация перед длительным движением.

На реальном рынке такие дивергенции Форекс возникают довольно часто, но, как правило, проходят незамеченными. Они дают довольно надежный опережающий сигнал на выход из флетового канал. В комплекте с анализом объемных уровней и свечными паттернами эта версия дивергенции может использоваться как полноценная торговая стратегия.

Скрытая дивергенция – идем по тренду осторожно

Встречается очень редко и чтобы ее увидеть, нужен некоторый опыт наблюдения за динамикой актива. Бычий тип такой ситуации возникает на восходящем тренде в момент формирования нового ценового min выше предыдущего, а индикатор должен обновить свое «Дно». Для медвежьего варианта рассуждаем аналогично.

В этой ситуации разворотный сигнал минимальный и алгоритм входа отличается от метода входа классической дивергенции Форекс, потому торговать придется по тренду. Такие дивергенции чаще всего видны на индикаторе MACD именно благодаря комплексному расчету средних в его составе.

Сигнал скрытой дивергенции говорит о значительной слабости торгуемого актива, поэтому такая схема часто проявляется на фондовом рынке, именно в периоды коррекционных ралли на общем нисходящем тренде и, как правило, при этом происходит повторный тест ключевых вершин.

Торговля с использованием дивергенции

Иногда новички, пытаясь перейти с традиционного скальпинга на большие периоды, пытаются создать системы только на дивергенции. Визуальная оценка совместного расположения цены и линии осциллятора очень субъективна. Разницу между движениями можно оценить только относительно, а потому ни реальной точки входа, ни целевых уровней такая система вам не дает, тем более, что далеко не каждая дивергенция Форекс завершается разворотом рынка.

При работе с дивером нельзя забывать, что его достоверность зависит практически только от правильных настроек осциллятора. Все осцилляторы изначально создавались для дневных графиков, а потому значимым для них будет период 1 неделя (5 торговых дней). Получается, что более мелкие периоды для идентификации дивергенций почти не пригодны из-за своей низкой вероятности. Мелкие периоды будут означать всего лишь коррекцию стандартного тренда, что приводит к частым ошибкам трактовки ситуаций.

Если на рынке видна дивергенция, то возникает закономерный вопрос - когда входить? Ситуацию нужно оценивать комплексно, в зависимости от рынка. Не стоит забывать, что любая дивергенция – только вспомогательный сигнал. На график традиционно наносятся значимые уровни поддержки/сопротивления, и только по результатам взаимодействия с ними можно будет принимать решение о входе.

Рассмотрим на примере выше. Пробой зеленой трендовой линии можно трактовать как временную смену направления текущего тренда, но - еще не разворот. Трендовая линия красного цвета – основная, ее пробой должен подтвердить окончательный разворот. Динамическим уровнем поддержки/сопротивления выступает EMA(21) .

Первый сигнал на вход: нейтральный бар на сильном уровне поддержки. Дальше появляется сильный бычий бар (возможно, спекуляции или попытки ложного пробоя). И только после закрытия этого бара можно считать бычью дивергенцию класса А истинной. Получаем вторую точку для входа.

Для принятия решения должен быть основной сигнал (отбой цены от уровня); дополнительные сигналы от технических индикаторов (пробой линии тренда и дивергенция), и несколько подтверждающих - (пробой EMA и впадина на индикаторе AO). И толь То есть в данной ситуации факт дивергенции погоды не сделает, если нет комплексного подтверждения сигнала.

Несколько практических замечаний

Через идею эффективности дивергенции Форекс проходит каждый новичок, но чаще всего - без дохода. Из личного опыта использования можно сформулировать несколько выводов.

• Наиболее вероятной с точки зрения возможного разворота можно считать только классические ситуации дивергенции на таймфреймах не ниже H1 , причем актив должен показывать стабильную волатильность, как минимум, за прошедший день (или несколько дней!).
• Любые спекулятивные ценовые колебания (новости, закрытие крупных опционов и пр.) легко ломают дивергенцию и повышают риск появления фальшивых ситуаций. Все ситуации прямой дивергенции (расхождение) более надежны, чем варианты схождения
• Минимальные количество фальшивых сигналов генерируют торговые ситуации класса A , класс В и С - равноценны по качеству.
• Ситуация класса В означает краткосрочное динамическое равновесие и для приятия торгового решения необходимо подтверждение от других источников.
• Ситуации класса С вообще не рекомендуются для торговли на периодах менее H4 , если только нет иных сильных сигналов на вход.
• Для оценки классической дивергенции можно использовать второй max(min) , для скрытой – только окончательный экстремум.
• Как и для всех фигур теханализа - чем выше интервал, на котором четко видна дивергенция, тем выше вероятность ее отработки.
• Для оценки истинности дивергенции можно уменьшать период анализа: если есть повтор ситуации, то можно работать с учетом младшего уровня, то есть входить по сигналам на H4 или D1 , а прибыль фиксировать по обратным разворотам на меньших таймфреймах.
• Выход из сделки выполняется или при формировании обратной дивергенции, или согласно сигналов осциллятора, или по манименджменту.
• Установка стопов при торговле по любым схемам дивергенции Форекс - обязательна!

Индикаторы дивергенции или ищем себе партнеров

Несмотря на внешне простой вид паттернов дивергенции, индикаторы для их идентификации имеют сложную структуру. Любой Форекс-индикатор дивергенции должен визуально оценить и показать в окне терминала все существенные расхождения цены от индикатора. Охватить все варианты сложно, поэтому каждый индикатор чем-то страдает, то запаздыванием, то пропуском очень явных ситуаций. На самом деле все зависит от надежности осциллятора, который составляет основу расчета. Проще всего построить расчет на CCI или RSI , со всеми присущими им ошибками, но такие варианты даже не будем вспоминать.

Наиболее надежными из тех индикаторов, которые можно свободно найти в сети (с открытым программным кодом), считаются следующие:

Комплексный индикатор сочетает в себе расчетный механизм MACD и фильтр на базе стохастика. Отслеживает практически все, даже самые слабые варианты, и действительно облегчает необходимые построения. Очень выгодно использовать MTF- версию индикатора .

Имеются рабочие версии на основе стохастика Stochastic Divergence MTFили OSMA _ Divergence, но из-за их чувствительности требуется тонкая настройка параметров. Выполнять расчеты нужно обязательно по ценам закрытия, иначе некоторые явные ситуации эти индикаторы пропускают:

Тем, кто привык к классике, можно довольно успешно пользоваться традиционным MACD , но тогда на дополнительные построения рассчитывать не приходится, все придется делать вручную:

Само собой, любые автоматические советники, которые будут пытаться оценивать корректность ситуаций дивергенций, должны быть без опции открытия ордеров. Количество ложных паттернов во всех популярных и проверенных практикой механизмах построения слишком велико. Индикатор или советник действительно может стать помощником при поиске ситуаций, похожих на дивер, это облегчает их обработку, но принимать решение нужно только вручную.

И в качестве заключения …

Правильная идентификация и понимание структуры различных типов дивергенции Форекс позволяют оценить корректность и опасность таких сигналов. Чтобы заработать на дивергенциях, достаточно быть просто внимательным. Это всего лишь один из сигналов технического анализа, то есть, увидев на графике дивер, не стоит сразу же прыгать в рынок. Нужно оценить, на каком фоне, активе и периоде сформировался сигнал, например, если между точкой сигнала и последним экстремумом очень малое расстояние, то на вход вы уже опоздали.

То, что предлагается в торговом терминале Форекс как дивергенция в роли разворотного сигнала, не имеет связи с реальными торговыми объемами, а потому позволяет только оценить «торговую инерцию» рынка в текущий момент – хотят ли игроки бежать за изменившейся ценой или будут идти спокойно. Помните, что даже самый сильный дивер не выживет, если цена достигнет сильных ценовых уровней с отложенными ордерами и в борьбу включатся большие объемы. А потому входить на дивергенции можно только на стабильном рынке, без новостей, закрытия крупных периодов и прочих стрессов. И обязательно оценивайте динамику объемов (хотя бы тиковых!) в процессе формирования дивергенции.

Идеальных ситуаций не бывает - и графический, и технический анализ всегда содержит некоторый элемент фантазии. А потому, если вдруг именно вам показалось нечто нестандартное в дивергенции - поверьте, это вам действительно только кажется. Не слушайте классиков - они устарели! Всегда помните, что такие же конструкции дивергенции видят все трейдеры и все примерно одинаково реагируют, то есть опережающий эффект от дивергенции весьма низкий. Тем не менее, если научиться р аспознавать дивергенцию Форекс еще в процессе ее формирования, то такие ситуации могут быть очень полезны как вспомогательный индикатор в комплексной торговой системе.