Индивидуальный инвестиционный счет иис вычет.

НК РФ).

1. Вычет для продавцов долгосрочных ценных бумаг, обращающихся на ОРЦБ, в размере положительного финансового результата

Положительный финансовый результат (разница между доходами и расходами), полученный при продаже (погашении) ценных бумаг, освобождается от обложения НДФЛ в определенном размере. За календарный год этот размер рассчитывается как произведение 3 млн руб. и количества полных лет нахождения проданных (погашенных) ценных бумаг у вас в собственности (п. 12 ст. 214.1 , пп. 1 , 2 п. 2 ст. 219.1 НК РФ). Например, при продаже ценных бумаг, находившихся в вашей собственности полных три года, размер вычета составит 9 млн руб.

Для проданных ценных бумаг с различными сроками нахождения в собственности, каждый из которых более трех лет, предусмотрен специальный порядок расчета вычета.

Условия получения вычета

пп. 1 п. 1 , п. 2 ст. 219.1 НК РФ; ч. 1 ст. 5

1) ценные бумаги (акции, облигации, паи):

• обращаются на российском организованном рынке ценных бумаг;
• были приобретены начиная с 02.01.2014;
• находились у вас в собственности более трех лет;
• не учитывались на индивидуальном инвестиционном счете (ИИС);

2) вы являетесь налоговым резидентом в календарном году получения такого дохода;

3) в этом же календарном году у вас должны быть доходы, облагаемые НДФЛ по ставке 13%.

Год начала применения вычета

Вычет можно получить у налогового агента не ранее января 2017 г. и в налоговом органе при представлении налоговой декларации по форме 3-НДФЛ не ранее 2018 г. (пп. 1 п. 1 , пп. 4 п. 2 ст. 219.1 НК РФ; ч. 1 ст. 5 Закона N 420-ФЗ). То есть для целей начала исчисления трехлетнего срока нахождения в собственности учитываются ценные бумаги, приобретенные начиная с 02.01.2014.

Вычет можно заявлять за любой год, когда ценные бумаги продавались с прибылью. То есть вычетом можно воспользоваться неоднократно — при каждом случае получения положительного финансового результата от реализации (погашения) ценных бумаг.

Этот вычет уменьшает налоговую базу по совокупности всех операций с ценными бумагами и производными финансовыми инструментами и в результате влияет на общую налоговую базу по всем доходам, облагаемым по ставке 13% (п. 14 ст. 214.1 , п. 1 ст. 219.1 НК РФ).

п. 3 ст. 210 НК РФ).

Способы получения вычета

пп. 4 п. 2 ст. 219.1 НК РФ):

• у налогового агента — профессионального участника РЦБ (профучастников — если их несколько), подав ему соответствующее заявление. В этом случае налоговый агент должен будет дать вам расчет величины предоставленного вычета;
• форме 3-НДФЛ и указав в ней сведения из справок по форме 2-НДФЛ , полученных от всех профессиональных участников РЦБ, и сумму налога к возврату.

Если вычет предоставлялся вам через нескольких профучастников и его совокупная величина превысила предельный размер, то вы обязаны представить декларацию и доплатить НДФЛ (пп. 5 п. 2 ст. 219.1 НК РФ).

Для получения вычета в налоговой инспекции вам нужно иметь документы, подтверждающие срок нахождения ценных бумаг в вашей собственности не менее трех лет (договоры, выписки из реестра, отчеты брокера).

2. Вычет по операциям на индивидуальном инвестиционном счете (ИИС)

Такой вычет может быть предоставлен по вашему выбору (пп. 2 , 3 п. 1 ст. 219.1 НК РФ):

• на сумму денежных средств, внесенных на ИИС;
• на сумму положительного финансового результата, полученного по операциям, учитываемым на ИИС.

Справка. Индивидуальный инвестиционный счет

Индивидуальный инвестиционный счет — это счет внутреннего учета, который предназначен для обособленного учета денежных средств и ценных бумаг клиента — физического лица, а также обязательств по договорам, заключенным за счет указанного клиента. Такой счет открывает и ведет брокер или доверительный управляющий на основании договора на брокерское обслуживание или договора доверительного управления ценными бумагами, в котором предусматривается открытие и ведение индивидуального инвестиционного счета (п. 1 ст. 10.2-1 Закона от 22.04.1996 N 39-ФЗ).

2.1. Вычет на сумму денежных средств, внесенных на ИИС

Сумма, внесенная на ИИС в течение календарного года, но не более 400 000 руб. в год, освобождается от обложения НДФЛ (пп. 2 п. 1 , пп. 1 п. 3 ст. 219.1 НК РФ; п. 8 ст. 10.2-1 Закона от 22.04.1996 N 39-ФЗ). То есть налоговый орган будет возвращать вам 13% от этой суммы (но не более 52 000 руб.) ежегодно в течение срока действия договора на ведение ИИС.

Так как вычет применяется к общей налоговой базе по доходам, облагаемым по ставке 13%, он не может превышать сумму этой базы. Например, ваш годовой доход составил 350 000 руб., с него уплачен НДФЛ 45 500 руб. Тогда даже при внесении на ИИС 400 000 руб. размер вычета составит 350 000 руб., а из бюджета за этот год вам вернут 45 500 руб. (350 000 руб. x 13%) вместо максимальных 52 000 руб. (400 000 руб. x 13%).

Условия получения вычета

Получение вычета возможно при соблюдении следующих условий (пп. 3 , 4 п. 3 ст. 219.1 НК РФ; ч. 2 ст. 5 , ч. 1 , 2 ст. 6 Закона от 28.12.2013 N 420-ФЗ):

• вы должны признаваться налоговым резидентом в календарном году, в котором вы вносили денежные средства на ИИС;
• в этом же календарном году у вас должны быть доходы, с которых был уплачен НДФЛ по ставке 13% (возврату подлежит сумма, не превышающая сумму налога, уплаченную вами в налоговом периоде);

Если в рамках одного договора на ведение ИИС вы воспользовались вычетом в сумме денежных средств, внесенных на ИИС, то вы уже не можете применить вычет в сумме доходов по операциям, учитываемым на ИИС.

Год начала применения вычета

Год начала применения вычета — год заключения договора на ведение ИИС, поэтому вычетом можно воспользоваться по итогам 2015 г., то есть в 2016 г.

Если же договор на ведение ИИС действовал менее трех лет и активы, учитываемые на этом ИИС, не были переведены на другой ИИС, нужно восстановить не уплаченную в связи с применением вычета сумму налога и уплатить ее в бюджет вместе с пенями (пп. 4 п. 3 ст. 219.1 НК РФ).

Периодичность применения вычета

Вычет можно заявлять ежегодно в течение срока действия договора на ведение ИИС при условии пополнения средств на ИИС (пп. 1 п. 3 ст. 219.1 НК РФ). При этом сама доходность от операций по счету ИИС не учитывается. Учитываются только перечисленные денежные взносы на ИИС. Поэтому если в какой-то год вы не перечисляли взносы на ИИС, то вычет за этот год не предоставляется.

Переносить неизрасходованную сумму вычета на следующий год нельзя (п. 3 ст. 210 НК РФ).

Способы получения вычета

Получение вычета возможно по итогам календарного года в налоговом органе, налоговый агент такой вычет не предоставляет.

Для получения вычета в налоговый орган нужно представить (пп. 2 п. 3 ст. 219.1 НК РФ):

• налоговую декларацию по форме 3-НДФЛ с расчетом налоговой базы по доходам, облагаемым по ставке 13%, и суммы налога к возврату. При заявлении вычета за год закрытия ИИС в декларации следует указать доходы и расходы от операций по ИИС, удержанную и перечисленную в бюджет сумму налога на основании справки 2-НДФЛ , полученной от брокера (управляющего) (п. 9 ст. 226.1 НК РФ). Относительно конкретного порядка отражения данного вычета в декларации рекомендуется проконсультироваться в налоговой инспекции;
• договор с брокером (доверительным управляющим);
• документы, подтверждающие зачисление средств на ИИС.

2.2. Вычет на сумму положительного финансового результата, полученного по операциям, учитываемым на ИИС

Предельный размер вычета не ограничен. Вычет предоставляется на всю сумму доходов, полученных по операциям, учитываемым на ИИС (пп. 3 п. 1 ст. 219.1 НК РФ).

Условия получения вычета

Получение вычета возможно при соблюдении следующих условий (п. п. 1 , 4 ст. 219.1 НК РФ; ч. 2 ст. 5 , ч. 1 , 2 ст. 6 Закона от 28.12.2013 N 420-ФЗ):

• вы должны признаваться налоговым резидентом в календарном году окончания (прекращения) договора на ведение ИИС;
• в этом же календарном году у вас должны быть доходы, облагаемые НДФЛ по ставке 13%;
• у вас есть только один действующий договор на ведение ИИС, заключенный с 02.01.2015 на срок не менее трех лет.

Год начала применения вычета

Год начала применения вычета — год, в котором истекает срок действия договора на ведение ИИС, но не ранее чем по истечении трех лет с даты заключения договора, то есть не ранее 2018 г. при получении вычета у налогового агента и не ранее 2019 г. при получении вычета в налоговом органе, а также при условии, что в течение срока действия договора вы не получали вычет в сумме денежных средств, внесенных на ИИС (пп. 2 п. 4 ст. 219.1 НК РФ).

Периодичность применения вычета

Вычетом можно воспользоваться разово по окончании срока действия договора на ведение ИИС (пп. 1 п. 4 ст. 219.1 , п. 9.1 ст. 226.1 НК РФ).

Это означает, что если вы воспользовались правом на получение этого вида вычета после прекращения одного договора на ведение ИИС, то вы можете заключить новый договор и получить вычет по его окончании, но не ранее чем по истечении трех лет с даты заключения нового договора. То есть таким вычетом можно воспользоваться неоднократно при условии, что у вас только один действующий договор на ведение ИИС.

Переносить неизрасходованную сумму вычета на следующий год нельзя (п. 3 ст. 210 НК РФ).

Способы получения вычета

По своему выбору вы можете получить вычет одним из следующих способов (пп. 3 п. 4 ст. 219.1 НК РФ):

• у налогового агента (брокера/доверительного управляющего) на дату закрытия ИИС, представив ему вместе с соответствующим заявлением справку из налоговой инспекции о том, что у вас нет других ИИС и вам ни разу не предоставлялся вычет в сумме вложений на ИИС. Тогда налоговый агент применит вычет к посчитанной им налоговой базе от операций по ИИС. Если ИИС закрывается на конец года, то налоговый агент применит вычет к налоговой базе по всем совершенным через него операциям с финансовыми инструментами, а не только по ИИС (п. 20 ст. 214.1 НК РФ);
• в налоговой инспекции, подав налоговую декларацию по форме 3-НДФЛ по итогам года и указав в ней на основании полученной от налогового агента справки по форме 2-НДФЛ доходы и расходы от операций на ИИС, удержанную и перечисленную в бюджет сумму налога, подлежащую возврату в связи с применением вычета. Этот способ выгоден, когда вычет превышает налоговую базу от операций по ИИС и у вас есть иные доходы, облагаемые по ставке 13%.

Инвестиционный вычет – это сумма сделанных взносов или прибыли от вложений в ценные бумаги, которая освобождается от 13% НДФЛ. Эта категория вычетов введена в НК в сравнительно недавно и действует с 2014 г. В рамках настоящего материала мы коснемся только особенностей , т.е. налогового вычета при операциях с ценными бумагами при долгосрочном владении ими. Вопросы по функционированию ИИС, условия предоставления вычета по убыткам по ценным бумагам (ст. 220.1 НК) затрагивать не будем.

Пошаговая инструкция по получению и оформлению инвестиционного вычета

Для начала разберемся, что собой представляет этот вычет. Он оформляется на сумму положительного финансового результата, который человек получил от реализации ценных бумаг (ЦБ). вводит особые требования к таким бумагам. Они должны:

• обращаться на организованном рынке ценных бумаг (ОРЦБ), в т.ч. это касается и ЦБ иностранных эмитентов;
• находиться в собственности получателя более 3 лет;
• не учитываться на ИИС.

Важно! Из всех типов ЦБ на ОРЦБ, под пересчет НФДЛ подпадают те, которые упомянуты в пп.1 и пп.2 п.3 ст.214.1 НК :

— ЦБ, допущенные к торгам на российских площадках;

— паи открытых ПИФов под управлением российских компаний.

Налоговый вычет по инвестициям можно получить 2 способами:

• Налоговый агент (брокер) при выплате дохода (выводе средств) и по итогам года сам рассчитывает сумму НДФЛ для перечисления в бюджет. При этом он обязан выдать инвестору все расчеты. Для оформления вычета нужно просто подать заявление.
• ФНС возвращает ранее уплаченный налог по декларации. Порядок получения:

1. Собрать документы (какие - см. ниже).
2. Получить у всех налоговых агентов (в т.ч. брокеров) справки 2-НДФЛ за отчетный год, чтобы увидеть сколько НДФЛ удержано.
3. Заполнить 3-НДФЛ.
4. Предоставить все в ФНС по месту жительства.
5. Дождаться результатов камеральной проверки.
6. Написать заявление на перечисление денег.

Еще один инструмент работы с ПИФами - инвестиционный вклад в банках. Открывая такой вклад, человек одновременно обязуется купить на определенную сумму пай в фонде, управляемом подконтрольной банку УК. При этом налог с процентов по вкладу облагается по ставке 35%, поэтому возврат НДФЛ с инвестиционного вклада в банке невозможен. Кроме того, короткий срок размещения средств (менее 3 лет) не позволяет воспользоваться льготой и по паям.

При инвестировании в акции

Доход от владения акциями - это дивиденды, к которым, согласно п.3 ст.210 НК , вычеты не применяются. При продаже акций финансовый результат для целей вычета по НДФЛ считается с положительной разницы между прибылью от реализации и документально подтвержденными расходами.

Нюансы расчета срока права собственности при реализации ЦБ:

1. В этот срок включается период, в котором ценные бумаги выбыли из собственности по договору займа с брокером или репо (абз.2 ).
2. Если ЦБ приобретались и учитывались на ИИС, а после закрытия счета были переведены на другие счета, человек вправе получить при их реализации инвестиционный вычет. При этом срок нахождения этих ЦБ будет рассчитываться со дня их приобретения (письмо Минфина от ).
3. Если человек не купил акции, а получил их в наследство, право на вычет сохраняется. Срок владения начинают отсчитывать с дня открытия наследства (письмо Минфина от ).

Сумма инвестиционного налогового вычета

Возврат налога высчитывается от размера фин. результата, который рассчитывается по правилам ст.214.1 и ст.214.9 НК . При этом максимальный размер вычета зависит от того, как долго ЦБ находились в собственности и определяется двумя способами:

К – коэффициент, на который умножается 3 000 000 руб.;

V – доход от реализации ЦБ с одинаковым сроком владения;

i – количество лет владения ЦБ;

n – число пакетов ЦБ с разными сроками.

Важно!

Если человек получил от нескольких брокеров общий вычет, превышающий лимит, он обязан самостоятельно доплатить налог государству.

Примеры расчета

Чтобы разобраться с формулой, приведем расчеты инвестиционных налоговых вычетов по каждому способу (комиссии и прочие расходы для упрощения не учитываем).

Пример 1

В мае 2014 г. Сергей приобрел инвестиционный пай на сумму 13 200 500 руб. и не трогал его до июня 2018 г. За это время бумаги подорожали, и Сергею удалось продать пай за 19 700 400 руб. Итого прибыль составила 6 499 900 руб. За 4 года владения максимальный вычет равен 12 000 000 руб. Значит, по всей полученной прибыли Сергей освобождается от уплаты НДФЛ.

Инвестиционный налоговый вычет появился сравнительно недавно. Возможность получить причитающиеся суммы по финансовым действиям образовалась в начале 2016 года. С этого момента стало возникать много вопросов.

Именно по этому гражданам необходимо знать, как инвестиционный налоговый вычет в 2018 году производится и какие есть нюансы при его оформлении и расчете.

Вычет по инвестиционному балансу это вид возмещения позволяющий получать владельцам учрежденных финансовых счетов по программе ИИС процент от суммы налогового вычета. Установлен ряд аспектов, в которых следует ориентироваться.

К основным, к которым относится вычет по ИИС, можно причислить возможность выдачи расчета для инвесторов находящихся не в государственном, а в частном поле. Такая категория граждан стала основным направлением для развития системы ИСС, начиная с 2016 года.

Правовое регулирование инвестиционного баланса

НК РФ инвестиционный налоговый вычет регулирует рядом статей. Выделяется и относящиеся к ней пункты.

Рассчитывая налоговый вычет, гражданам следует ориентироваться и ссылаться на приведенные нормы в НК РФ, а не на отсылки к компетентным издательским домам и журналам.

Ст. 219.1 инвестиционные налоговые вычеты налогового кодекса регулирует в части проведения алгоритма расчета по сформированному балансу. Норма регулирует дотации при положительном финансовом действии, направленные для вложения ценных бумаг.

Пункты 2 и 3 данной статьи указывает на размер осуществляемого вычета — 13% и прописывает условия, при соблюдении которых, лицо может получить возможность полностью освободиться при совершении финансовых операций от уплаты НДФЛ.

Лица, имеющие право претендовать на вычет

Инвестиционный налоговый вычет 2017 года получил ряд дополнений к основному списку граждан имеющих возможность получать расчеты от ИФНС.

Как было уже отмечено, получать вычет инвестиционного налогового направления имеют право все граждане РФ, занимающиеся торговлей различными видами финансовых активов в виде бумаг. Данная форма финансовых активов причисляется к имуществу. Поэтому при совершении сделки продажи таких активов лицо должно выплачивать налог в бюджет.

Сюда же были включены инвесторы, которые не только владеют акциями и облигациями и занимаются их реализацией, но и граждане, которые прямо задействованы на торговле в фондовой бирже. После расширения нормы все находящиеся в фондовой системе участники и держатели бумаг являются основными категориями граждан претендующих на вычеты по инвестиционному балансу.

Как проводится расчет

Сумма инвестиционного налогового вычета опирается на предоставленную держателем и торговцем декларацию . Сама же процедура, по которой производится расчет исходя из поданной декларации, осуществляется по состоянию, в котором находятся инвестиционные счета граждан:

• при взносах в момент подписания договора;
• по всем поступившим средствам;
• получив вычет за предыдущие месяцы;
• закрыв инвестиционный баланс раньше установленной даты в договоре, а именно в течение первых трех лет.

На основании представленных показателей на инвестиционных счетах гражданина и будут приводиться точные расчеты по отчислениям.

При использовании на счете НДФЛ порядок проведения расчета будет следующим:

• определяются все условия по размещению средств на счетах;
• при окончании срока действия договора он расторгается;
• владелец счета передает выписку, где указано, что вычеты не были получены ранее;
• на основании полученной выписки удержание налога производиться не будет.

Порядки расчетов могут меняться исходя из оснований при содержании инвестиционных накоплений

Где получают вычеты

Именно ИФНС является основным государственным лицом, проводящим регулятивную функцию в обозреваемой сфере. В отделе по месту регистрации лица производятся консультации по счету. Если нужны выписки подтверждающие факт отсутствия транзакций с инвестиционных счетов также следует обращаться к налоговую.

Если держатель счета работает через посредника в лице брокера, то по доверительному договору управления все документы будут передаваться ему. На основании полученных бумаг брокеры направляют запросы для расчетов по налоговым вычетам с курируемых ими инвестиционных счетов от ФНС.

Какие есть законные основания

Инвестиционный налоговый вычет, по основным средствам получаемый с НДФЛ перечисляется держателю счета при соблюдении главного правила прописанного в договоре. Им является не нарушение сроков действий договоров по ИИС. Он равняется 3 годам.

Существует ряд моментов, не дающих возможность получить причитающиеся держателю выплаты:

• договор был расторгнуть гражданином раньше положенного времени;
• были проведены транзакции направленные на обналичивание денег размещенных по договорам на ИИС;
• изменены способы получений инвестиционных налоговых вычетов;
• инвесторы пропустили сроки, в течение которых необходимо подавать заявление на выдачу инвестиционных налоговых вычетов.

Важно соблюсти установленный по закону срок. Он составляет 3 года после расторжения договора по ИИС.

Действующие порядки для получения вычетов контролируются следующими правилами:

• получают вычеты только с суммы на ИСС, не превышающих установленного размера в максимум 400 000 рублей;
• предоставление в ИФНС выписок доказывающих, что деньги были зачислены;
• держатель может иметь только 1 ИИС;
• можно получить не более 52 000 рублей по договору в виде инвестиционных налоговых вычетов;
• у держателя есть постоянный источник прибыли, откуда взымается в счет государства НДФЛ.

При соблюдении установленных правил, инвестиционные налоговые вычеты будут доступны уже после окончания договора.

Как рассчитываются вычеты

Инвестиционный налоговый вычет по НДФЛ производится при помощи установленных алгоритмов и правил. По общему порядку они имеют следующий вид:

• получают средства не только держатели, но и их нерабочие близкие родственники;
• провести расчет и выплатить деньги можно после окончания действия договора;
• при использовании вычетов ранее установленной даты окончания договора, все денежные средства подлежат перерасчетам.

Вычет выдается не чаще 1 раза за 12 месяцев переводом средств, либо в виде неуплаты НДФЛ с полученной прибыли.

Наглядные примеры

Общие примеры инвестиционных налоговых вычетов достаточно простые. Операция при начислении полностью при подсчете зависит от текущих показателей денежных средств у держателя по ИИС.

Ниже будет разобрано 3 часто используемых способа:

1. Возвращение части от вложений ранее внесенных инвестиций. Удобно использовать при маленьких суммах. Если были размещены средства до 400 000 рублей, заявление подается каждые 12 месяцев. При годовой зарплате в 500 000 рублей и средств на ИСС в 300 000 рублей выплата составит 39 000 рублей.
2. Упразднение отчислений по НДФЛ. Нужна выписка, подтверждающая, что вычет не был снят раньше. Если было положено денег в размере 800 000 рублей, и получено с них чистой прибыли за 3 года суммарно 1,2 млн. рублей. Именно на эту сумму подается заявление об упразднении обязанности платить НДФЛ.
3. Доходы, получаемые от совершения сделок купли продажи ценных финансовых активов. Когда держатель положил 1 млн. на ИИС и умножил доход при помощи торгов до 2 млн. рублей вычеты могут быть упразднены. Главное основание заключается во владении приобретенными акциями при первой покупке больше срока действия ИИС. Кроме этого сумма в 2 млн. рублей меньше установленной на основании коэффициентов КЦБ.

Расчеты инвестиционных налоговых вычетов проводиться именно по представленным трем вариантам. Если же держатель расторгает договор, у него не будет права чтобы получать инвестиционные налоговые вычеты. Только при соблюдении установленных правил есть возможность претендовать на льготы и выплаты.

Как по закону выдаются вычеты держателям

Инвестиционный срок чтобы получить доход от ИФНС составляет 36 месяцев, начиная со дня, когда был закрыт договор по ИИС. В случае если срок будет упущен, получить причитающиеся выплаты расчета владелец не сможет.

Как получить инвестиционные налоговые вычеты по действующим системам через НДФЛ?

Требуется соблюсти следующий порядок действий:

1. Обратиться в ФНС с заявлением о получении справки, которая подтверждает, что гражданин не получал налоговые вычеты за прошедший год.
2. Предоставить полученные выписки своему брокеру.

Это все действия, которые необходимо выполнить гражданину. Далее остальные задачи будет выполнять брокер.

Необходимые типы документов

Потребуется предоставить бумаги следующего образца:

• договор об оказании услуг по обслуживанию открытого ИИС с брокерской компанией;
• справка, полученная от ИФНС, что на балансе располагается нужная денежная сумма;
• заполненная 2-НДФЛ с доходов заявителя за прошедший год;
• 3-НДФЛ со всеми реквизитами и расчетами.

К пакету бумаг прикрепляется запрос на получение инвестиционных налоговых вычетов от отделения ФНС.

Важные моменты при получении

Инвестиционные налоговые вычеты по 3-НДФЛ будут активны всего 36 месяцев после подписания соглашения. Получить вычет максимум можно 1 раз за 12 месяцев. После расторжения договора действует срок получения 36 месяцев.

При открытии ИИС и внесения средств на счет их нельзя будет снимать, и выводить в течение действующего по договору срока. Если это прописанное и основное условие будет нарушено, то право на получение инвестиционного налогового вычета упраздняется.

Часть операций осуществляет при ведении счета сам брокер. Важно отобразить в договоре об оказании услуг все требования и правила, по которым будет проводиться данная процедура. Средства на счет держателя могут заводиться в больших суммах, однако право на получение налогового вычета ограничивает объем средств при обращении с максимальной суммы до 400 000 рублей.

Продолжая использовать наш сайт, вы даете согласие на обработку файлов cookie, пользовательских данных (сведения о местоположении; тип устройства; ip-адрес) в целях функционирования сайта, проведения ретаргетинга и проведения статистических исследований и обзоров. Если вы не хотите использовать файлы cookie, измените настройки браузера.

Банк ВТБ (ПАО) (Банк ВТБ). Генеральная лицензия Банка России № 1000. Лицензия профессионального участника рынка ценных бумаг на осуществление брокерской деятельности № 040–06492–100000, выдана: 25.03.2003 г.

1. Содержание сайта и любых страниц сайта («Сайт») предназначено исключительно для информационных целей. Сайт не рассматривается и не должен рассматриваться как предложение Банка ВТБ о покупке или продаже каких- либо финансовых инструментов или оказание услуг какому-либо лицу. Информация на Сайте не может рассматриваться в качестве рекомендации к инвестированию средств, а также гарантий или обещаний в будущем доходности вложений.
Никакие положения информации или материалов, представленных на Сайте, не являются и не должны рассматриваться как индивидуальные инвестиционные рекомендации и/или намерение Банка ВТБ предоставить услуги инвестиционного советника, кроме как на основании заключаемых между Банком и клиентами договоров. Банк ВТБ не может гарантировать, что финансовые инструменты, продукты и услуги, описанные на Сайте, подходят всем лицам, которые ознакомились с такими материалами, и/или соответствуют их инвестиционному профилю. Финансовые инструменты, упоминаемые в информационных материалах Сайта, также могут быть предназначены исключительно для квалифицированных инвесторов. Банк ВТБ не несёт ответственности за финансовые или иные последствия, которые могут возникнуть в результате принятия Вами решений в отношении финансовых инструментов, продуктов и услуг, представленных в информационных материалах.
Прежде чем воспользоваться какой-либо услугой или приобретением финансового инструмента или инвестиционного продукта, Вы должны самостоятельно оценить экономические риски и выгоды от услуги и/или продукта, налоговые, юридические, бухгалтерские последствия заключения сделки при пользовании конкретной услугой, или перед приобретением конкретного финансового инструмента или инвестиционного продукта, свою готовность и возможность принять такие риски. При принятии инвестиционных решений, Вы не должны полагаться на мнения, изложенные на Сайте, но должны провести собственный анализ финансового положения эмитента и всех рисков, связанных с инвестированием в финансовые инструменты.
Ни прошлый опыт, ни финансовый успех других лиц не гарантирует и не определяет получение таких же результатов в будущем. Стоимость или доход от любых инвестиций, упомянутых на Сайте, могут изменяться и/или испытывать воздействие изменений рыночной конъюнктуры, в том числе процентных ставок.
Банк ВТБ не гарантирует доходность инвестиций, инвестиционной деятельности или финансовых инструментов. До осуществления инвестиций необходимо внимательно ознакомиться с условиями и/или документами, которые регулируют порядок их осуществления. До приобретения финансовых инструментов необходимо внимательно ознакомиться с условиями их обращения. Далее

2. Никакие финансовые инструменты, продукты или услуги, упомянутые на Сайте, не предлагаются к продаже и не продаются в какой-либо юрисдикции, где такая деятельность противоречила бы законодательству о ценных бумагах или другим местным законам и нормативно-правовым актам или обязывала бы Банк ВТБ выполнить требование регистрации в такой юрисдикции. В частности, доводим до Вашего сведения, что ряд государств ввел режим ограничительных мер, которые запрещают резидентам соответствующих государств приобретение (содействие в приобретении) долговых инструментов, выпущенных Банком ВТБ. Банк ВТБ предлагает Вам убедиться в том, что Вы имеете право инвестировать средства в упомянутые в информационных материалах финансовые инструменты, продукты или услуги. Таким образом, Банк ВТБ не может быть ни в какой форме привлечен к ответственности в случае нарушения Вами применимых к Вам в какой-либо юрисдикции запретов.

3. Все цифровые и расчетные данные на Сайте приведены без каких-либо обязательств и исключительно в качестве примера финансовых параметров.

4. Настоящий Сайт не является консультацией и не предназначен для оказания консультационных услуг по правовым, бухгалтерским, инвестиционным или налоговым вопросам, в связи с чем не следует полагаться на содержимое Сайта в этом отношении.

5. Банк ВТБ прилагает разумные усилия для получения информации из надежных, по его мнению, источников. Вместе с тем, Банк ВТБ не делает каких-либо заверений в отношении того, что информация или оценки, содержащиеся в информационном материале, размещенном на Сайте, являются достоверными, точными или полными. Любая информация, представленная в материалах Сайта, может быть изменена в любое время без предварительного уведомления. Любая приведенная на Сайте информация и оценки не являются условиями какой-либо сделки, в том числе потенциальной.

6. Банк ВТБ обращает внимание Инвесторов, являющихся физическими лицами, на то, что на денежные средства, переданные Банку ВТБ в рамках брокерского обслуживания, не распространяется действие Федерального закона от 23.12.2003. № 177-ФЗ "О страховании вкладов физических лиц в банках Российской Федерации».

7. Банк ВТБ настоящим информирует Вас о возможном наличии конфликта интересов при предложении рассматриваемых на Сайте финансовых инструментов. Конфликт интересов возникает в следующих случаях: (i) Банк ВТБ является эмитентом одного или нескольких рассматриваемых финансовых инструментов (получателем выгоды от распространения финансовых инструментов) и участник группы лиц Банка ВТБ (далее - участник группы) одновременно оказывает брокерские услуги и/или услуги доверительного управления (ii) участник группы представляет интересы одновременно нескольких лиц при оказании им брокерских, консультационных или иных услуг и/или (iii) участник группы имеет собственный интерес в совершении операций с финансовым инструментом и одновременно оказывает брокерские, консультационные услуги и/или (iv) участник группы, действуя в интересах третьих лиц или интересах другого участника группы, осуществляет поддержание цен, спроса, предложения и (или) объема торгов с ценными бумагами и иными финансовыми инструментами, действуя, в том числе в качестве маркет-мейкера. Более того, участники группы могут состоять и будут продолжать находиться в договорных отношениях по оказанию брокерских, депозитарных и иных профессиональных услуг с отличными от инвесторов лицами, при этом (i) участники группы могут получать в свое распоряжение информацию, представляющую интерес для инвесторов, и участники группы не несут перед инвесторами никаких обязательств по раскрытию такой информации или использованию ее при выполнении своих обязательств; (ii) условия оказания услуг и размер вознаграждения участников группы за оказание таких услуг третьим лицам могут отличаться от условий и размера вознаграждения, предусмотренного для инвесторов. При урегулировании возникающих конфликтов интересов Банк ВТБ руководствуется интересами своих клиентов. Более подробную информацию о мерах, предпринимаемых Банком ВТБ в отношении конфликтов интересов, можно найти в Политике Банка по управлению конфликтом интересов, размещённой на Сайте.

8. Любые логотипы, иные чем логотипы Банка ВТБ, если таковые приведены в материалах Сайта, используются исключительно в информационных целях, не имеют целью введение клиентов в заблуждение о характере и специфике услуг, оказываемых Банком ВТБ, или получение дополнительного преимущества за счет использования таких логотипов, равно как продвижение товаров или услуг правообладателей таких логотипов, или нанесение ущерба их деловой репутации.

9. Термины и положения, приведенные в материалах Сайта, должны толковаться исключительно в контексте соответствующих сделок и операций и/или ценных бумаг и/или финансовых инструментов и могут полностью не соответствовать значениям, определенным законодательством РФ или иным применимым законодательством.

10. Банк ВТБ не гарантирует, что работа Сайта или любого контента будет бесперебойной и безошибочной, что дефекты будут исправлены или что серверы, с которых эта информация предоставляется, будут защищены от вирусов, троянских коней, червей, программных бомб или подобных предметов и процессов или других вредных компонентов.

11. Любые выражения мнений, оценок и прогнозов на сайте, являются мнениями авторов на дату написания. Они не обязательно отражают точку зрения Банка ВТБ и могут быть изменены в любое время без предварительного предупреждения.

Банк ВТБ не несет ответственности за какие-либо убытки (прямые или косвенные), включая реальный ущерб и упущенную выгоду, возникшие в связи с использованием информации на Сайте, за невозможность использования Сайта или любых продуктов, услуг или контента купленных, полученных или хранящихся на Сайте.

Настоящие материалы предназначены для распространения только на территории Российской Федерации и не предназначены для распространения в других странах, в том числе Великобритании, странах Европейского Союза, США и Сингапуре, а также, хотя и на территории Российской Федерации, гражданам и резидентам указанных стран. Банк ВТБ (ПАО) не предлагает финансовые услуги и финансовые продукты гражданам и резидентам стран Европейского Союза. свернуть

В этой статье мы рассмотрим всё самое плохое, что может случиться с Индивидуальным Инвестиционным Счётом.

«Худшие» сценарии для ИИС:

1. Банкротство брокера
2. Неудачные инвестиции
3. Необходимость забрать деньги раньше 3х лет

Банкротство брокера

Вчерашние вкладчики банков очень осторожно интересуются возможностями Индивидуальных Инвестиционных Счетов. Как работает эта индустрия? Какие в ней риски?

С банками более-менее понятно. Хоть , в целом банковский вклад очень прост и понятен большинству людей.

Брокер, в котором открывается ИИС — это коммерческая организация, т.е. занимающаяся предпринимательской деятельностью на свой страх и риск, значит, у неё есть все риски, присущие любому бизнесу.

Следовательно, владелец ИИС всего лишь уходит от одних рисков к другим: вместо рисков банка берёт на себя риски брокера?

Хорошая новость заключается в том, что коммерческие риски брокера не распространяются на средства брокерских счетов. Система и инфраструктура устроена таким образом, что средства клиентов хранятся обособленно, на отдельном банковском счёте.

Средства на этом обособленном банковском счёте не включаются в конкурсную массу при банкротстве брокера. Таким образом, брокер вполне может стать банкротом, но при этом клиентские деньги на обособленном счету останутся в целости и сохранности.

Более подробно риски инвестора при банкротстве брокера рассмотрены в статье .

Почему не стоит бояться банкротства брокера:

• Проблемы брокера начинаются не вдруг, а видны всегда издалека
• Ценные бумаги гораздо более защищены, чем денежные средства, т.к. ценные бумаги хранятся в сторонних независимых организациях — депозитариях
• Открыв ИИС в надёжной организации (из разряда «too big to fail»), мы существенно снижаем вероятность беспокойства из-за проблем брокера
• Банкроство брокера — редчайший случай, с сто раз более редкое, чем банкротство банка
• Банкротство брокера ничем не грозит (есть оговорки), т.к. средства самого брокера и клиентов разделены
• Деятельность брокеров очень жёстко регламентирована Центробанком, поэтому нанести ущерб клиентам очень сложно даже при желании
• Тренд государства: поощрять людей выводить деньги из банков и вкладывать их в ОФЗ (создание института ИИС вписывается в эту концепцию)

Имеет смысл прокомментировать некоторые из этих тезисов.

Проблемы видны издалека

Если у брокера трудности, об этом будет свидетельствовать много явных и неявных признаков:

• задержки в вводе-выводе средств
• отказы в исполнении торговых поручений
• технические сбои чаще обычного (техническими трудностями часто маскируются трудности отнюдь не технического характера)
• неоплата хостинга корпоративного сайта

Есть и другие поводы для беспокойства.

Но самый объективный способ - это следить, какие замечания к работе брокера имеет надзорный орган - Центральный Банк РФ .

Можно периодически проверять страницу на сайте биржи , на которой выкладываются замечания ЦБ к работе банков и брокеров.

Если компания постоянно оказывается в этом списке и получает замечания от Центробанка о допущенных нарушениях, то это может косвенно свидетельствовать о некоторых проблемах у брокера.

Таким образом, зная о проблемах брокера заранее, можно принять необходимые меры предосторожности - вывести денежные средства на банковский счёт, перевести средства или ценные бумаги к другому брокеру или в другой депозитарий.

Законодательством разрешена смена брокера ИИС до окончания трёхлетнего срока действия договора на ведение Индивидуального Инвестиционного Счёта (ИИС), и этой возможностью можно пользоваться в любой момент, а не только в тот момент, когда мы стали опасаться за судьбу своего брокера.

Ценные бумаги более защищены

Ценные бумаги клиентов (владельцев ИИС) хранятся не у брокера, а в совершенно обособленной организации. Такая организация называется «депозитарий», и часто не имеет к брокеру никакого отношения.

Конечно, это не мешает существованию между ними других взаимосвязей: и брокер, и депозитарий могут входить в один и тот же финансовый холдинг. Тем не менее, формально это всегда два разных юридических лица. Можно даже менять брокеров, а бумаги при этом будут оставаться в одном и том же депозитарии.

Это похоже на ставшую возможной сейчас процедуру смены оператора сотовой связи без изменения номера. Как человек может перевести свой номер обслуживаться к другому оператору, точно так же инвестор может перевести свои ценные бумаги к другому брокеру, при этом ценные бумаги будут продолжать оставаться на том же месте (в том же депозитарии). В самом крайнем случае, бумаги можно перевести и в другой депозитарий — тот, который выберем мы сами.

Особая защита предусмотрена для ОФЗ — Облигаций Федерального Займа. Они хранятся даже не в том депозитарии, с которым сотрудничает наш брокер, а в специально созданной для этого организации — Национальном расчётном депозитарии . Это — централизованное место хранения для таких государственных ценных бумаг.

Таким образом, ценные бумаги менее доступны для различных манипуляций, чем денежные средства, так как гораздо сложнее повлиять на действия юридически обособленного субъекта экономической деятельности, чем на свои собственные действия.

Заинтересованность государства

Заинтересованность государства в прозрачном функционировании инфраструктуры (брокеров, рынка ценных бумаг) теперь видна довольно явно:

• Введён институт Индивидуальных Инвестиционных Счетов, т.е. государство заинтересовано в том, чтобы люди занимались инвестициями
• Одновременно идёт , создаётся ситуация выдавливания людей из депозитов

Отсюда следует ожидать и более повышенного внимания к деятельности брокеров и контролю за ними, поэтому в будущем ситуация в этой области будет только улучшаться.

Меры, которые планируется ввести в 2017м году:

• Закон о защите частных инвесторов
• Закон о страховании средств и ценных бумаг на ИИС (по аналогии с банковскими вкладами)

Страховка инвесторов есть в большинстве стран. Так, например, в США аналоги ИИС застрахованы на сумму около 250 тыс. долларов. Мы двигаемся к такому же варианту (сумма, конечно, будет другая), а обсуждается сейчас лишь технические детали этого механизма, тогда как сама его необходимость уже признана на самом высоком уровне.

Если же мы так сильно боимся, и не хотим инвестировать на ИИС, например, до тех пор, пока не будет введена такая страховка по аналогии с банковскими вкладами, то тогда… нам всё равно имеет смысл прямо сейчас открыть ИИС, т.к. в будущем это предоставляет очень хорошие возможности, описанные в статье « «.

Таким образом, когда речь идёт о рисках брокеров ИИС, страхи преувеличены и не подкреплены ни статистикой, ни фактами, а вызваны просто вполне объяснимой осторожностью людей перед чем-то новым и непонятным.

Самые большие риски для владельца ИИС — это не брокер, а… он сам.

Неудачные инвестиции — это основная причина, почему инвесторы теряют деньги. Потери денег из-за банкротства брокеров в количественном выражении едва ли занимают десятитысячную долю процента от тех потерь, которые люди несут вследствие неудачных инвестиций.

Неудачные инвестиции

На самом деле, в большей степени успех зависит даже не от выбора инвестиционного инструмента, а от плана, системы, последовательного подхода, компетентности, понимания возможностей и рисков.

Ну и конечно же, основная причина неудачных инвестиций — это превращение инвестирования в игру. Современные технологии сделали возможным перемещение/вложение активов на миллиарды рублей одним кликом мышки.

У владельца ИИС точно также есть возможность одним кликом мышки вложить свои деньги в тот или иной актив или выйти из него так же быстро. Естественно, это провоцирует людей на совершенно другое поведение, нежели планировалось:

Автор данных строк, работая с разными людьми, видел много примеров, когда человек, изначально собиравшийся всего лишь прикупить долларов на валютной секции ММВБ без комиссии или дивидендных акций себе на пенсию, втягивался в игру с попытками угадать дальнейшее движение актива и сыграть на разнице цен, теряя в ходе эмоциональной игры часть своего капитала.

У человека с доступом к таким возможностям периодически создаётся иллюзия, что, совершая более частые операции, можно увеличить прибыль. Это не так, и вся статистика брокерских компаний тому подтверждение. Если кто не знает, то по этой статистике 95% людей, совершающих частые сделки, пытаясь заработать на разнице цен (их называют биржевыми спекулянтами), терпят убытки.

Но даже и зная об этом, большинство пытаются попробовать этим заниматься из расчёта «а вдруг у меня получится?».

Инвестиции — это ремесло, а не игра. Поэтому заниматься этим нужно осознанно и последовательно. А это значит, не надеяться на удачу, не считать себя умным, «везучим» и т.д.. Как говорится «Мысли о собственной исключительности — это как раз то, что делает нас очень похожими».

ИИС существует ещё недостаточно долго, чтобы в интернете появились многочисленные истории людей , чей капитал понёс потери вследствие инвестиций на ИИС, но такие истории обязательно будут появляться в больших количествах.

Чтобы не стать героем таких историй, нужно следовать нескольким простым правилам. Есть некоторые общие признаки, сопутствующие удачным инвестициям.

Факторы успешных инвестиций на ИИС:

1. Реалистичные ожидания доходности: 12-16% годовых при безрисковом варианте, до 25% для портфеля акций (доходность для портфеля акций на самом деле может быть намного больше по мере роста компетенции)
2. Наличие постоянного заработка/дохода: поможет увеличить доходность за счёт использования благоприятных моментов, случающихся на рынке ценных бумаг. Также наличие занятости «страхует» от излишнего интереса к частым сделкам (т.к. это будет отнимать время)
3. Выбор правильных инструментов: ОФЗ для начинающих с постепенным добавлением в портфель акций
4. Разумность: не использовать структурные продукты или инструменты, устройства и смысла которых мы не понимаем. Не следовать чужим рекомендациям без осмысления.
5. Душевное спокойствие: поможет переносить неизбежные колебания капитала (даже при безрисковых стратегиях)
6. Умелое использование налоговых льгот: хорошее понимание возможностей ИИС и методов оптимизации налогообложения

Предупреждён — значит, вооружён. Правила просты и сложны одновременно. Они сложны тем, что создают иллюзию, что выполнять их очень просто.

Досрочное прекращение ИИС

Многих вкладчиков пугает необходимость «заморозить» свои деньги на 3 года на ИИС. «Ведь за это время может произойти всё, что угодно!».

Это «что угодно» может касаться:

• организации, в которой у нас открыт ИИС (брокера)
• наших собственных личных планов и жизненной ситуации

Риски брокера описаны в самом начале статьи: они ничтожны, и на порядки меньше банковских рисков, к тому же ИИС можно перенести к другому брокеру, если у нас есть какие-либо опасения.

Но что будет, если наша личная жизненная ситуация изменилась, и нам стали нужны деньги , проинвестированные на ИИС?

Ситуация вполне нормальная и может встретиться в жизни каждого владельца ИИС.

Варианта два:

• Вывести деньги без потери льготы ИИС и без закрытия договора
• Вывести деньги с закрытием договора ИИС и потерей льготы

Вывод средств без прекращения договора

ИИС можно перенести, а не закрывать. Что это даст? Например, если у нашего сегодняшнего брокера нет возможности выводить деньги через дивиденды или купоны, то мы можем перевести свой ИИС к тому брокеру, у которого это будет возможно.

Это даст возможность вывести часть денег без прекращения договора ИИС. Мы вполне можем вывести 10-50% средств ежегодно с ИИС без потери налоговой льготы.

Этот вариант рассмотрен в статьях и .

Прекращение договора ИИС

Индивидуальный Инвестиционный Счёт — это не «кабала» на три года. Это не прыжок в неизвестность и неопределённость.

У нас всегда есть возможность закрыть ИИС в одностороннем порядке . У большинства брокеров для этого достаточно просто подать заявку на вывод средств с ИИС. И всё. Договор будет автоматически расторгнут, а деньги поступят на банковский счёт в течение 1-3 дней.

Всё! Деньги на руках! Никаких проблем!

Вот и решение личной жизненной ситуации, и снятие страхов в случае, если что-то идёт не так. Что будет дальше в этом случае?

Как мы помним, доходность ИИС складывается из двух компонентов:

• 13% возврат НДФЛ
• 8-9% доход по безрисковым ОФЗ

Так вот, доходность по ОФЗ мы можем оставить себе!

Самое «плохое»: +8% годовых.

Это — та доходность останется у нас в случае расторжения договора ИИС раньше 3х-летнего срока, если мы использовали безрисковые вложения в ОФЗ (а именно такие вложения рекомендуются большинству начинающих инвесторов).

Т.е. в самом плохом случае получится, что наши деньги пролежали как в банке под процентами, при этом процент этот всё же превышает доходность вкладов из банков списка топ5 (На данный момент доходность вклада в Сбербанке +7,25% годовых).

Это — очень приятная альтернатива, ведь мы получаем прибыль в любом случае , даже в случае непредвиденного изъятия денег с ИИС!

Главный плюс облигаций

Тут как раз и видно главное преимущество облигаций по сравнению с банковским депозитом — это сохранение накопленного дохода , тогда как в случае досрочного расторжения вклада в банке, мы лишаемся процентов по нему.

Также немаловажно, что обычно проценты в банке можно получить только лишь после окончания срока вклада. Проценты же по облигациям выплачиваются 2-4 раза в год — их можно пустить на потребление или же реинвестировать, что ещё больше увеличит нашу доходность.

Обязательство вернуть выплаты по льготе

Итак, из двух компонентов:

• 8-9% доход по безрисковым ОФЗ
• 13% возврат НДФЛ

Один вид «дохода» остаётся нам, но вот второй придётся вернуть. Конечно, если к этому времени мы уже получали от ИФНС какие-то суммы в рамках возврата НДФЛ.

Если же таких выплат не было, то на этом всё заканчивается!

Как выглядит процесс возврата денежных средств в бюджет, пока не до конца ясен, т.к. практики по этому вопросу ещё очень мало, но технически это будет выглядеть как подача платёжного поручения на перечисление средств с личного банковского счёта по реквизитам, полученным от ИФНС.

Это можно будет сделать через системы интернет-банкинга (типа «Сбербанк-онлайн», «ВТБ24-онлайн») или же через кассу любого банка.

Таким образом, не стоит бояться «заморозить» средства на ИИС на три года, т.к. возможности вывести средства будут, а если же это придётся сделать, то ничем нам не грозит, т.к. мы ничего не теряем!

Выводы:

1. Риски банкроства брокера практически не имеют значения для нас
2. Необходимость забрать деньги раньше 3х лет ничем нам не грозит, т.к. мы сохраняем свой доход
3. Неудачные инвестиции — это единственное, чего следует опасаться и уделить выбору инвестиций (ИИС — это не инвестиция, в всего лишь удобная «обёртка» для них) основное внимание, об этом мы и будем рассказывать на страницах нашего сайта